Madoff инвестициялық жанжалы - Madoff investment scandal

Бернард Л.Медофф
BernardMadoff.jpg
Мэдоффтікі кружка ату
Туған (1938-04-29) 1938 жылғы 29 сәуір (82 жас)
ҰлтыАмерикандық
КәсіпБиржалық брокер, қаржылық кеңесші кезінде Bernard L. Madoff Investment Securities (зейнеткер), бұрынғы төрағасы NASDAQ
БелгіліПонци схемасы
Қылмыстық статусФКИ-дегі №61727-054 сотталушы Батер түзеу кешені (Орташа қауіпсіздік)
ЖұбайларРут Альперн Мадофф
Балалар2
Соттылық (-тар)2009 жылғы 12 наурыз (кінәсін мойындау)
Қылмыстық ісБағалы қағаздар бойынша алаяқтық, инвестициялық кеңес берушінің сеніміне байланысты алаяқтық, пошталық алаяқтық, алаяқтық, ақшаны жылыстату, жалған мәлімдемелер, жалған куәлік, ӘКК-ге жалған құжаттар жасау, ұрлық ан қызметкерлерге төлемдер жоспары
Айыппұл150 жыл федералдық түрме және
170 миллиард доллар қалпына келтіру

The Madoff инвестициялық жанжалы бұл 2008 жылдың аяғында табылған акцияларға және бағалы қағаздарға қатысты алаяқтықтың негізгі оқиғасы. Сол жылдың желтоқсанында Берни Мэдофф, бұрынғы NASDAQ төрағасы және негізін қалаушы Уолл-стрит Bernard L. Madoff Investment Securities LLC фирмасы өзінің бизнесінің байлықты басқару құралы бірнеше миллиард доллармен жасалғанын мойындады Понци схемасы.

Мэдофф 1960 жылы «Бернард Л. Мэдофф Инвестициялық Секьюритиз» жауапкершілігі шектеулі серіктестігін құрды және ол қамауға алынғанға дейін оның төрағасы болды.[1][2][3] Фирма Мадоффтың ағасы Петрді аға басқарушы директор және Петрдің қызы, комплаенс бойынша бас офицер ретінде жұмыс істеді Шана Мэдофф ережелер мен келісімдер бойынша офицер және адвокат және Мадоффтың ұлдары ретінде белгі және Эндрю. Питер 10 жылға бас бостандығынан айырылды, ал Марк әкесінің тұтқындалуынан тура екі жылдан кейін суицидпен қайтыс болды.

Оның ұлдары ескерткен федералдық билік Мэдоффты 2008 жылы 11 желтоқсанда тұтқындады. 2009 жылы 12 наурызда Мэдофф 11 федералдық қылмысқа кінәсін мойындап, тарихтағы ең ірі жеке Понци схемасын қолданғанын мойындады.[4][5] 2009 жылы 29 маусымда ол 170 миллиард долларды қайтара отырып, 150 жылға бас бостандығынан айырылды. Бастапқы федералдық айыптауларға сәйкес, Мэдофф оның фирмасының «шамамен міндеттемелері бар» деп мәлімдеді US$ 50 миллиард «.[6][7] Прокурорлар Мадоффтың 4800 клиентінің 2008 жылғы 30 қарашадағы есепшоттарындағы сомаларға сүйене отырып, алаяқтықтың көлемін 64,8 миллиард долларға бағалады.[8][9] Елемеу мүмкіндік шығындары және жалған пайдаға төленген салықтар, Мэдоффтың тікелей инвесторларының жартысы ақшасыз қалды,[10] Мадоффтың бірнеше рет (және бірнеше рет ескерілмеген) ысқырғыш, Гарри Маркополос, Мэдофф ұрлады деп мәлімдеген ақшаның кем дегенде 35 миллиард доллары ешқашан болмады деп есептей отырып, ол өзінің клиенттеріне есеп берген жалған пайда болды.[11]

Тергеушілер бұл схемаға басқалардың қатысы бар екенін анықтады.[12] The АҚШ-тың бағалы қағаздар және биржалар жөніндегі комиссиясы (SEC) Мадоффты мұқият зерттемегені үшін сынға алынды. Оның фирмасы туралы сұрақтар 1999 жылы-ақ көтерілген. Екі ұлы басқарған Мадофф бизнесінің заңды сауда бөлігі - бірі. маркет-мейкерлер Уолл-стритте, ал 2008 жылы алтыншы орынға ие болды.[13]

Мэдоффтың жеке және іскерлік активтерінің қатып қалуы бүкіл дүниежүзілік бизнес пен қайырымдылық қоғамдастығында тізбекті реакция тудырып, көптеген ұйымдарды уақытша жабылуға мәжбүр етті, оның ішінде Роберт I. Лаппин қайырымдылық қоры, Picower Foundation және JEHT қоры.[14][15][16]

Фон

Мэдофф өзінің фирмасын 1960 жылы а тиын қор ретінде жұмыс жасаудан тапқан 5000 долларлық трейдер Құтқарушы және жаңбырлатқыш қондырғышы.[17] Оның жаңадан ашылған бизнесі қайын атасы, есепші Сауль Альперннің көмегімен дами бастады, ол достар мен олардың отбасыларын ортаға салды.[18]Бастапқыда фирма нарық жасады (келтірілген сұраңыз және сұраңыз бағалары) арқылы Ұлттық баға ұсыныстары бюросы Келіңіздер Қызғылт парақтар. Мүшелері болған фирмалармен бәсекелесу Нью-Йорк қор биржасы қор биржасының алаңында сауда жасай отырып, оның фирмасы баға ұсыныстарын тарату үшін инновациялық компьютерлік ақпараттық технологияларды қолдана бастады.[19] Сынақтан кейін фирманың дамуына көмектескен технология болды NASDAQ.[20] Бір кездері Madoff Securities ең ірі сату-сату болды »маркет-мейкер «NASDAQ.[19]

Ол белсенді болды Бағалы қағаздар дилерлерінің ұлттық қауымдастығы (NASD), төрағасы қызметін атқаратын бағалы қағаздар саласын өзін-өзі реттейтін ұйым Директорлар кеңесі және басқарушылар кеңесі.[21]

1992 жылы, The Wall Street Journal оны сипаттады:[22]

... биржадан тыс «үшінші нарық» пен Нью-Йорк қор биржасының бане шеберлерінің бірі. Ол үлкен рентабельді құнды қағаздар фирмасын құрды, ол Бернард Л. Madoff фирмасы биржадан тыс электронды түрде жүргізген сауда-саттықтың орташа 740 миллион доллары Нью-Йорктегі биржаның 9% -на тең. Мэйдоф мырзаның фирмасы сауданы соншалықты тез және арзан жүргізе алады, сондықтан басқа делдалдық фирмаларға клиенттердің тапсырыстарын орындау үшін бір тиын үлес төлейді, бұл ұсыныстар мен акциялардың көпшілігі сауда жасайтын бағалардың арасындағы спрэдтен пайда табады.

— Рэндалл Смит, Wall Street Journal

Ол үшін бірнеше отбасы мүшелері жұмыс істеді. Оның інісі Питер аға басқарушы директор және комплаенс бойынша бас офицер болды,[19] және Петрдің қызы, Шана Мэдофф, сәйкестік жөніндегі адвокат болды. Мадоффтың ұлдары Марк пен Эндрю сауда бөлімінде жұмыс істеді,[19] Мадоффтың жиені Чарльз Вайнермен бірге.[23] Эндрю Мэдофф өз ақшасын әкесінің қорына салды, бірақ Марк шамамен 2001 жылы тоқтады.[24]

Федералды тергеушілер инвестицияны басқару бөлімі мен кеңес беру бөліміндегі алаяқтық 1970 жылдары басталған болуы мүмкін деп санайды.[25] Алайда, Мадоффтың өзі оның алаяқтық әрекеті 1990 жылдары басталғанын мәлімдеді.[26]

1980 жылдары Madoff компаниясының маркет-мейкер бөлімшесі жалпы көлемнің 5% -на дейін сауда жасады Нью-Йорк қор биржасы.[19] Мэдофф «алғашқы көрнекті тәжірибеші» болды[27] туралы тапсырыс ағыны үшін төлем Брокерлерге өзінің клиентінің тапсырысын оның делдалдығы арқылы орындау үшін төлем жасаумен, кейбіреулер «заңды кері қайтару ".[28] Бұл практика Madoff-қа АҚШ-тағы NYSE тізіміне енгізілген акциялардың ең ірі дилері бола отырып, мәміле көлемінің шамамен 15% -ын сатады.[29] Академиктер бұл төлемдердің этикасына күмән келтірді.[30][31] Мэдофф бұл төлемдер клиенттің алған бағасын өзгертпеді деп сендірді.[32] Ол тапсырыс ағыны үшін төлемдерді кәдімгі іскери тәжірибе ретінде қарастырды: «Егер сіздің дос қызыңыз супермаркеттен шұлық сатып алуға баратын болса, онда шұлықты көрсететін тіректерді шұлықты шығарған компания төлейді. Тапсырыс ағыны назар көп, бірақ өте жоғары бағаланады ».[32]

2000 жылға қарай АҚШ-тың құнды қағаздарының саудагерлерінің бірі Madoff Securities шамамен 300 миллион АҚШ долларын құрайтын активтерге ие болды.[19] Бизнес үш қабатты алып жатты Ерін далабы Манхэттенде инвестицияларды басқару бөлімімен бірге «хедж-қор «, шамамен 24 адамнан тұратын персонал жұмыс істейді.[33] Мэдофф сонымен бірге Лондонда Madoff Securities-тен бөлек 28 адам жұмыс істейтін филиалды басқарды. Компания шамамен оның отбасы үшін инвестицияларды өңдеді £ 80 млн.[34] Лондондағы кеңседе орнатылған екі қашықтағы камера Мэдоффқа Нью-Йорктегі оқиғаларды бақылауға мүмкіндік берді.[35]

41 жылдан кейін а Жеке кәсіпкер, Мэдофф өзінің фирмасын а-ға айналдырды жауапкершілігі шектеулі серіктестік жалғыз акционер ретінде 2001 ж.[36]

Жұмыс режимі

1992 жылы Бернард Мэдофф өзінің болжамды стратегиясын түсіндірді The Wall Street Journal. Оның айтуынша, оның қайтарымы шынымен де ерекше ешнәрсе емес Standard & Poors 500 -қор индексі орташа құрды жылдық табыс 1982 ж. мен 1992 ж. қараша аралығында 16,3%. «Егер кімде-кім S&P-ге 10 жыл ішінде сәйкес келеді деп ойласа, мен таңқалар едім». Көпшілігі ақша менеджерлері 1980 жылдары S&P 500-ді артта қалдырды. The Журнал Мадоффты қолдану туралы қорытынды жасады фьючерстер және опциялар нарықтың құлдырауы мен құлдырауына қарсы кірістерді жұмсартуға көмектесті. Мэдофф оның құнын өтегенін айтты хеджирлеу, бұл оның қор нарығындағы кірісті іздеуіне себеп болуы мүмкін, акциялар жинау және нарықтық уақыт.[22]

Белгіленген стратегия

Мэдоффтың сатылымы ан инвестициялық стратегия сатып алудан тұрады көк чипті акциялар және олар бойынша опциондық келісімшарттарды қабылдау, кейде сплит страйк конверсия деп аталады немесе а жағасы.[37] «Әдетте, позиция 30-35 иеленуден тұрады S&P 100 акциялар, осы индекспен өте байланысты, сату ақшадан тыс 'қоңыраулар «ақшаны емес индекс және сатып алу туралы»қояды 'индексі бойынша. «Қоңыраулардың» сатылымы көбейтуге арналған кірістілік деңгейі, қор портфолиосының жоғары қарай жылжуын қамтамасыз ете отырып ереуіл бағасы «қоңыраулар». «Қоңыраулар» сатылымы есебінен қаржыландырылатын «қою» портфолионың минусын шектейді. «

Оның 1992 жылғы «Авеллино мен Биес» сұхбатында The Wall Street Journal, Мэдофф өзінің болжамды әдістерін талқылады: 1970 жылдары ол инвестицияланған қаражатты «айырбасталатын жерге» орналастырды арбитраж позициялар үлкен қақпақ 18% -дан 20% -ға дейінгі инвестициялық кірістілікпен акциялар »,[37] және 1982 жылы ол қолдана бастады фьючерстік келісімшарттар қор индексінде, содан кейін орналастырылған опциялар қою кезінде фьючерстер туралы 1987 ж. Биржалық апат.[37] Бірнеше талдаушы өнер көрсетеді кешенді тексеру Madoff қорының бұрынғы кірістерін АҚШ акцияларына және индекстер бойынша опциондарға арналған тарихи баға деректерін пайдаланып қайталай алмады.[38][39] Баррондікі Мадоффтың қайтарымы, мүмкін, соған байланысты болуы ықтималдығын көтерді алдыңғы жүгіру оның фирмасының делдалдық клиенттері.[40]

Митчелл Цукофф, журналистика профессоры Бостон университеті және авторы Понцидің схемасы: қаржылық аңыздың шынайы тарихы, федералдық заң талап ететін «төлемнің 5% -дық ережесі» дейді жеке қорлар олардың қаражатының 5% -ын жыл сайын төлеуге, Мадоффтың Понци схемасын ұзақ уақыт бойына анықтамауға мүмкіндік берді, өйткені ол ақшаны негізінен қайырымдылыққа жұмсады. Цукофф «Әр 1 миллиард долларлық инвестиция үшін Мэдофф жылына 50 миллион доллар алып тастауға тиімді тартылған. Егер ол нақты инвестиция жасамаса, онда мұндай қарқынмен негізгі 20 жылға созылатын еді. Қайырымдылық ұйымдарын бағыттау арқылы Мэдофф кенеттен немесе күтпеген жерден ақша алу қаупінен аулақ бола алды.[41]

Өзінің кінәсін мойындау кезінде Мадофф өзінің 90-шы жылдардың басынан бері сауда жасамағанын және сол кезден бастап оның барлық қайтарымы ойдан шығарылғанын мойындады.[42] Алайда, Дэвид Шихан, сенімді басқарушының басты тергеушісі Ирвинг Пикард, Мадофф бизнесінің байлықты басқаруы басынан бастап алаяқтық болды деп санайды.[43]

Мэдоффтың жұмысы әдеттегі Понци схемасынан өзгеше болды. Ponzi схемаларының көпшілігі жоқ бизнеске негізделген болса да, Madoff-тың делдалдық операциялары өте нақты болды. Жабу кезінде ол институционалды инвесторларға арналған үлкен сауда-саттықты жүргізді.

Сату әдістері

Мэдофф «мастер-маркетолог» болды, ол 1970-80 жж. Бойында ерекше эксклюзивті клиенттер үшін байлық менеджері ретінде беделге ие болды.[44][45] Инвесторлар, әдетте, ауыздан-ауызға сілтеме жасай отырып, ақша табатын данышпанның ішкі шеңберіне кірдік деп сенді,[44] ал кейбіреулері қайтадан кіре алмаса, ақшаларын оның қорынан алып тастаудан сақ болды.[13] Кейінгі жылдары, Мадоффтың операциясы фидер қорлары арқылы әр түрлі елдерден ақша қабылдаған кезде де, ол оны эксклюзивті мүмкіндік ретінде орап жалғастырды.[44] Онымен жеке кездескен адамдар оның қаржылық табысы мен жеке байлығына қарамастан, оның кішіпейілділігіне тәнті болды.[44][45]

The New York Post Мэдофф «деп аталатындармен жұмыс істеді» деп хабарладыЕврей ол кездесті «жақсы өкшелі еврейлер ел клубтары қосулы Лонг-Айленд және Палм-Бич ".[46] (Дау Палм Бичке әсер еткені соншалық, сәйкес Глобус және пошта, тұрғындар «Мадофф дауылының жергілікті жойылу туралы айтқанын тоқтатты Трамп дауылы бірге келді »2016 ж.[47]) The New York Times Мадофф еврейлердің көптеген әйгілі басшылары мен ұйымдарына жүгінгенін хабарлады Associated Press, олар «[Мадоффқа] сенді, өйткені ол еврей».[42] Ең көрнекті промоутерлердің бірі болды Дж. Эзра Меркин, кімнің қоры Ascot серіктестері Madoff фирмасына 1,8 миллиард доллар бағыттады.[44] Белгілі бір діни немесе этникалық қауымдастықтың мүшелеріне бағытталған схема - бұл тип туыстық алаяқтық және а Newsweek мақалада Мадоффтың схемасы «Понци туыстық» деп анықталды.[48]

Мэдоффтың жылдық кірісі «әдеттен тыс дәйекті» болды,[49] шамамен 10% -ды құрады және алаяқтықты жалғастырудың негізгі факторы болды.[50] Понци схемалары әдетте 20% немесе одан жоғары кірістерді төлейді және тез құлдырайды. Өзінің «стратегиясын» Standard & Poor's 100 акциялар индексіндегі акцияларға бағдарланған деп сипаттаған бір Мэдофф қоры алдыңғы 17 жыл ішінде жылдық кірісі 10,5% болғанын хабарлады. Нарықтың жалпы құлдырауы жағдайында, тіпті 2008 жылдың қараша айының соңында сол қор 5,6% өсті деп мәлімдеді, ал S&P 500 акциялар индексі бойынша кірістің сол жылғы басынан бастап теріс 38% болды.[14] Белгісіз бір инвестор: «Табысы өте керемет болды және біз ондаған жылдар бойына осы жігітке сендік - егер сіз ақша шығарғыңыз келсе, сіз бірнеше күнде әрдайым чекіңізді алып отыратынсыз. Сондықтан бәріміз қатты таң қалдық» деп ескертті.[51][түсіндіру қажет ][52]

Швейцария банкі Union Bancaire Privée деп түсіндірді, өйткені Мадоффтың а брокер-дилер, банк оның сауда-саттығы уақытында болғандығынан, оны нарықта байқады деп санады, бұл оның өзін деп санайтындығын болжады алдыңғы жүгіру.[53]

Вашингтонға кіру

Медофф отбасы Вашингтонның заң шығарушылары мен реттеушілеріне бұл саланың жоғарғы сауда тобы арқылы ерекше қол жеткізді. Мадофф отбасы ұзақ уақыт бойы жоғары деңгейдегі байланыстарды сақтап келді Бағалы қағаздар өнеркәсібі және қаржы нарықтары қауымдастығы (SIFMA), бағалы қағаздар саласының алғашқы ұйымы.

Бернард Мэдофф 2006 жылы облигациялар нарығы қауымдастығымен SIFMA құрған бағалы қағаздар өнеркәсібі қауымдастығының директорлар кеңесінде отырды. Содан кейін Мадоффтың ағасы Питер екі мерзімде SIFMA директорлар кеңесінің мүшесі болды.[54][55] Питердің жанжал 2008 жылғы желтоқсанда басталғаннан кейін отставкаға кетуі Madoff фирмасының Вашингтонмен байланысын және осы қарым-қатынастардың Madoff алаяқтыққа ықпал етуі мүмкін деген сындар күшейген кезде пайда болды.[56] 2000–08 жылдары екі ағайынды Мадофф SIFMA-ға 56000 доллар берді,[56] және SIFMA салалық кездесулеріне демеушілік ету үшін он мың доллар артық.[57]

Сонымен қатар, Бернард Мэдоффтың жиені Шана Мэдофф[58] 1995 жылдан бастап 2008 жылға дейін Bernard L. Madoff Investment Securities компаниясының комплаенс-офицері және қорғаушысы болған, SIFMA-ның Сәйкестік және Құқықтық Департаментінің Атқарушы комитетінде белсенді болған, бірақ ағасы қамауға алынғаннан кейін көп ұзамай SIFMA қызметінен бас тартты.[59] Ол 2007 жылы ӘКК-нің сәйкестік инспекциясы мен емтихан басқармасы директорының бұрынғы көмекшісіне үйленді Эрик Суонсон,[60] ол 2003 жылы сәуірде ағасы Берни Мадофф пен оның фирмасын тергеу кезінде кездестірген.[61][62][63] Осыдан кейін екеуі Суансонның Шана Мэдофф отырған SIFMA комитеті ұйымдастырған салалық іс-шараларда сөйлеуіне байланысты мезгіл-мезгіл байланыста болды. 2003 жылы Суонсон Шананың әкесі Питер Мэдоффқа екі нормативтік өтініш жіберді.[61][64][65][66][67][68] 2004 жылдың наурызында ӘКК заңгері Genevievette Walker-Lightfoot, Мэдоффтың фирмасына шолу жасаушы, Берни Мэдофф қорындағы әдеттен тыс сауда-саттық туралы Суонсонға (Уокер-Лайтфуттың бастығының жетекшісі) сұрақтар қойды; Уокер-Лайтфутқа орнына байланысты емес мәселеге назар аудару керектігі айтылды.[69][70] Суонсон мен Уокер-Лайтфуттың бастығы оның зерттеуін сұрады, бірақ ол әрекет еткен жоқ.[70] 2006 жылдың ақпанында Суонсонға директордың көмекшісі Джон Ни электронды пошта арқылы ӘКК-нің Нью-Йорк аймақтық кеңсесі Бернард Мэдоффтың «қазіргі кездегі ең үлкен Понци схемасын» басқаруы мүмкін деген шағымды тексеріп жатыр деген хабарлама жіберді.[64]

2006 жылдың сәуірінде Суонсон Шана Мэдоффпен кездесуді бастады. Суонсон байланыс туралы өзінің жетекшісіне хабарлаған, ол электронды поштаға «Мен Медоффты жақын арада тексермейміз деп ойлаймын» деп жазды.[71] 2006 жылдың 15 қыркүйегінде Суонсон ӘКК құрамынан шықты.[61][72] 2006 жылы 8 желтоқсанда Суонсон мен Шана Мэдофф құда түсті.[61][73] 2007 жылы екеуі үйленді.[74][75][76] Суонсонның өкілі оның «Бернард Мэдофф Секьюритистің немесе оның филиалдарының кез-келген сауалнамасына қатынасқа түскен кезінде қатыспағанын» айтты.[77]

Алдыңғы тергеулер

«Мэдофф Секьюритиз» жауапкершілігі шектеулі серіктестігі 16 жыл ішінде АҚШ-тың бағалы қағаздар және биржалар жөніндегі комиссиясының (ӘКК) және басқа да бақылау органдарымен кем дегенде сегіз рет тергеуге алынды.[78]

Авеллино мен Биес

1992 жылы ӘКК Мадоффтың біреуін тексерді фидер қорлары, Avellino & Bienes, директорлар Франк Авеллино, Майкл Биенес және оның әйелі Дианна Биенес. Биенс өзінің мансабын Мадоффтың қайын атасы Сауль Альпернде есепші болып бастады. Содан кейін ол Alpern, Avellino және Bienes бухгалтерлік фирмасының серіктесі болды. 1962 жылы фирма өз клиенттеріне барлық ақшаларын жұмбақ адамға, өте табысты және даулы тұлғаға салу туралы кеңес бере бастады. Уолл-стрит - бірақ осы эпизодқа дейін, ақшаны басқарушы ретінде танымал емес - Мадофф.[22] 1974 жылдың соңында Альперн зейнетке шыққан кезде фирма Авеллино мен Биенеске айналды және тек Мэдоффпен инвестициялауды жалғастырды.[37][79]

Ұсынылған Avellino & Bienes Ира Соркин, Мадоффтың бұрынғы адвокаты тіркелмеген құнды қағаздарды сатты деп айыпталды. ӘКК-ге берген есебінде олар қордың жылдық 13,5% -дан 20% -ке дейінгі «қызғылықты тұрақты» кірісі туралы айтты. Алайда, ӘКК бұл мәселеге тереңірек қарамады және ешқашан Мадоффқа сілтеме жасамады.[22][37] Кезінде ӘКК-нің Нью-Йорктегі кеңсесін бақылайтын Соркин арқылы Avellino & Bienes ақшаны инвесторларға қайтаруға, олардың фирмасын жабуға, аудиттен өтіп, 350 000 доллар айыппұл төлеуге келісті. Авеллино төрағалық етуші федералдық судьяға шағымданды, Джон Э. Спризцо, сол Waterhouse бағасы алымдар шамадан тыс көп болды, бірақ судья оған 428 679 долларды толығымен төлеуге міндеттеді. Мэдофф бұл туралы түсінбегенін айтты фидер қоры заңсыз жұмыс істеген және өзінің инвестициялық кірісі S&P 500-дің алдыңғы 10 жылын есепке алған.[37] ӘКК тергеуі Мадоффтың төрағасы болған үш кезеңнің дәл ортасында өтті NASDAQ қор нарығы тақта.[79]

Бассейндердің көлемі ауыздан-ауызға ұласып, инвесторлар Мадоффтың тоғыз шотында 3200-ге дейін өсті. Реттеушілер мұның бәрі үлкен алаяқтық болуы мүмкін деп қорықты. «Біз бұл үлкен апат болуы мүмкін деп ойладық. Олар біз бақылайтын және реттейтін жүйеден тыс инвесторлардың жарты миллиард доллар ақшасын алды. Бұл өте қорқынышты», - деді сол кезде Ричард Уолкер. ӘКК-нің Нью-Йорк аймақтық әкімшісі болды.[22]

Авеллино мен Биенес 454 миллион доллар инвесторлардың ақшасын Мэдоффқа салған, ал 2007 жылға дейін Биенес өзінің жеке ақшасына бірнеше миллион доллар салуды жалғастырды. Алаяқтық әшкереленгеннен кейін 2009 жылы берген сұхбатында ол «Берни Мэдоффқа күмәнданасыз ба? Берниге күмәнданасыз ба? Жоқ. Сіз Құдайға күмәнданасыз. Құдайға күмәндануға болады, бірақ Берниге күмәнданбайсыз. Оның ол туралы аурасы бар еді.»[79]

ӘКК

ӘКК 1999 және 2000 жылдары Madoff-ты фирма өз клиенттерінің тапсырыстарын басқалардан жасырады деген алаңдаушылық туралы тергеу жүргізді трейдерлер, содан кейін Мадофф түзету шараларын қабылдады.[78] 2001 жылы ӘКК өкілі кездесті Гарри Маркополос Бостондағы аймақтық кеңсесінде оның Мадоффтың алаяқтық әрекеттері туралы шағымдарын қарастырды.[78] ӘКК соңғы бірнеше жылда Мэдоффқа қатысты тағы екі сауалнама жүргізгенін, бірақ ешқандай заң бұзушылықтар немесе маңызды мәселелерді таппағанын айтты.[80]

2004 жылы жарияланған мақалалар пайда болғаннан кейін фирманы алдыңғы қатарда жұмыс істеді деп айыптағаннан кейін, ӘКК-нің Вашингтондағы кеңсесі Мэдоффты тазартты.[78] ӘКК инспекторлардың 2005 жылы Madoff-тың брокерлік қызметін тексергенін егжей-тегжейлі айтты,[78] бұзушылықтардың үш түрін тексеру: клиенттің шоттары үшін қолданған стратегиясы; брокерлердің клиенттердің тапсырыстары үшін мүмкін болатын ең жақсы бағаны алу талабы; және тіркеусіз жұмыс істейді инвестициялық кеңесші. Madoff а ретінде тіркелді брокер-дилер, бірақ ретінде бизнес жүргізу активтерді басқарушы.[81] «Қызметкерлер алаяқтық туралы ешқандай дәлел таппады». 2005 жылдың қыркүйегінде Мэдофф өз бизнесін тіркеуге келісті, бірақ ӘКК өзінің нәтижелерін құпия ұстады.[78] Маркополостың айтуы бойынша, 2005 жылғы тергеу барысында ӘКК Нью-Йорктегі мәжбүрлеп орындау бөлімінің бөлімшесінің бастығы Миган Чеун қадағалау мен өрескел қателіктерге жауапты адам болған,[11][82] 2009 жылдың 4 ақпанында өткізген сот отырысында куәгер болған Үйдің қаржылық қызметтері Капитал нарығы бойынша кіші комитеті.[78][81][83]

2007 жылы ӘКК-нің мәжілісі 2006 жылдың 6 қаңтарында Понци схемасы бойынша басталған тергеуді аяқтады. Бұл тергеу нәтижесі бойынша алаяқтық анықталмады, сонымен қатар оған сілтеме жасалмады ӘКК Комиссарлары сот ісін жүргізу үшін.[84][85]

FINRA

2007 жылы Қаржы саласын реттеу органы (FINRA), брокерлік фирмаларды қадағалайтын индустрия, Мадофф фирмасының бөліктерінің клиенттері жоқ екенін түсіндірместен хабарлады. «Қазіргі уақытта біз FINRA-ның осыған байланысты тұжырымының негізіне сенімсіз болып отырмыз», - деп жазды ӘКК қызметкерлері Мэдофф қамауға алынғаннан көп ұзамай.[78]

Нәтижесінде ӘКК төрағасы, Кристофер Кокс, тергеу барысында «қызметкерлердің Мадофф отбасымен және фирмамен барлық байланыстары мен қарым-қатынастары, егер олардың фирмаға қатысты қызметкерлер қабылдаған шешімдерге әсері, егер олар бар болса» қарастырылатындығы айтылған.[86] SEC-тің бұрынғы комплаенс-офицері Эрик Суонсон Мадоффтың комплаенс-адвокаты Мадоффтың жиені Шанаға үйленді.[86]

Қызыл жалаушалар

Сыртқы талдаушылар Мадоффтың фирмасы туралы көптеген жылдар бойы алаңдаушылық білдірді.[14] Эдвард Торп 1991 жылы шағымданды.[87]

Мэдоффтың жұмысына қатысты алаңдаушылықтың екінші жағдайы 2000 жылдың мамырында Бостондық опциондар трейдері Rampart Investment Management компаниясының қаржы талдаушысы және портфолио менеджері Гарри Маркополос ӘКК-ге өзінің күдіктері туралы ескерту жасаған кезде көтерілді. Бір жыл бұрын Рампарт мұны білді Халықаралық кеңесшілерге қол жеткізу, оның сауда серіктестерінің бірі, Мэдоффпен айтарлықтай инвестициялар болды. Маркополостың Рампарттағы бастықтары одан Мадоффтың қайтарымын қайталайтын өнім жасауды сұрады.[11] Алайда, Маркополос Мэдоффтың сандары қосылмады деген қорытындыға келді. Төрт сағаттық әрекеттен кейін және Мадоффтың қайтарымын қайталай алмағаннан кейін, Маркополос Мэдоффты алаяқтық деп қорытындылады. Ол ӘКК-ге Мадоффтың кірістерін талдауға сүйене отырып, Мадоффтың өзі қолданған стратегияларды қолдана отырып жеткізуі математикалық тұрғыдан мүмкін емес екенін айтты. Оның пікірінше, сандарды түсіндірудің екі ғана тәсілі бар: немесе Мадофф өзінің тапсырыс ағынының алдында тұрған немесе оның байлықты басқару бизнесі жаппай Понци схемасы болған. Үш ұсыныспен бірге бұл ұсыныс ӘКК-нің ешқандай маңызды іс-әрекетінсіз өтті.[88][89] Маркополостың алғашқы ұсынысы кезінде Мэдофф активтерді 3 миллиардтан 6 миллиард долларға дейін басқарды, бұл оның байлықты басқару бизнесін ең үлкен бизнеске айналдырар еді. хедж-қор сол кезде де әлемде. Маркополостың талдауларының шарықтау шегі оның үшінші ұсынысы болды, 17 парақтан тұратын естеліктер Әлемдегі ең үлкен хедж-қор - алаяқтық.[90] Ол да жақындаған болатын The Wall Street Journal 2005 жылы Понци схемасының бар екендігі туралы, бірақ оның редакторлары бұл оқиғаны жалғастырмауға шешім қабылдады.[91] Меморандумда Мадоффтың 14 жылдан сәл асқан сауда-саттығына негізделген 30 қызыл жалауша көрсетілген. Ең үлкен қызыл жалауша - Мадофф осы уақытта тек жеті ай жоғалтқанын хабарлады және бұл шығындар статистикалық тұрғыдан маңызды емес. Бұл шамамен 45 градус бұрышта тұрақты түрде жоғары көтеріліп, кері ағын шығарды. Маркополос бұл мүмкін болған жағдайда да, нарықтар өте тұрақсыз деп сендірді.[11] Кейінірек, Маркополос конгресс алдында куәландырды, бұл бейсбол ойыншысы .966-ны маусымда ұрып-соққанға ұқсайды және «ешкім алаяқтық жасады деп күдіктенбейді».[92] Меморандум ішінара: «Берни Мэдофф әлемдегі ең ірі тіркелмеген хедж-қорды басқарады. Ол бұл бизнесті» хедж «ретінде ұйымдастырды. қаражат қоры Берни Мэдофф олар үшін жасырын түрде жұмыс жасайтын өздерінің хедж-қорларын жеке таңбалау, тек сауда-саттыққа ақы төленетін сплит-стрик конверсия стратегиясын қолдана отырып комиссиялар ашып көрсетілмеген. Егер бұл нормативті жалтару болмаса, мен не екенін білмеймін. «Маркополос Мадоффтың» талғампаздығы «туралы мәлімдеді портфолионы басқару «немесе Понцидің схемасы, не алға жүгіру болды[92] (клиенттердің тапсырыстарын білуге ​​негізделген өз шотына акция сатып алу) және бұл, ең алдымен, Понци схемасы деп тұжырымдайды.[78] Кейінірек Маркополос Конгреске инвесторға жылдық 12% кірісті жеткізу үшін Мэдоффқа 16% кірісті табу керек, сондықтан Мадоффқа жаңа құрбандарды қауіпсіздендіру қажет болған фидер қорының менеджерлеріне 4% алымды 4% -бен бөлу керек деп айтты. бұл фидер қорының менеджерлері «әдейі соқыр болып қалады және тым интрузивті болмай» қалады.[83]

2001 жылы қаржылық журналист Эрин Арведлунд арналған мақала жазды Баррондікі «Сұрама, айтпа» деп аталатын,[40] Мэдоффтың құпиялылығына күмән келтіріп, оның осындай тұрақты табыстарға қалай қол жеткізгеніне таң қалды. Ол «Мадоффтың инвесторлары оның қалай жұмыс жасайтынын түсінбесе де, оның өнімділігі туралы мақтанышпен айтады.» Тіпті білімді адамдар саған оның не істеп жатқанын айта алмайды «, - деді өте риза болған инвестор. Баррондікі."[40] The Баррондікі мақала және біреуі MarHedge Майкл Окранттың пікірінше, Мадофф өз жетістіктеріне жету үшін алдыңғы қатарда жүрген.[78] 2001 жылы Окрант, бас редактор MARHedgeОл Мадоффтың 72 ай қатарынан өсіп келе жатқанына сенбейтін трейдерлерден сұхбат алғанын жазды.[13] Онымен инвестицияланатын хедж-қорларға оны маркетингте ақша менеджері ретінде атауға тыйым салынды проспект. Қатысуды ойластырған үлкен көлемдегі инвесторлар Мадоффтың жазбаларын мақсатпен қарастырғысы келгенде кешенді тексеру, ол бас тартты, оларды өзінің жеке стратегияларын құпия сақтағысы келетіндігіне сендірді.[93]

Әр кезеңнің соңында өз қорларын қолма-қол ақшаға сата отырып, Мэдофф өз қорларын ӘКК-ге беру туралы әдеттен тыс тактикадан аулақ болды. Медофф кез-келген шақыруды қабылдамады аудит «құпиялылық себептері бойынша», бұл компанияның ағасы Питер үшін ерекше жауапкершілік болды деп мәлімдеді комплаенс бойынша бас офицер ".[94]

Мадоффтың жазбалар аудиторы Friehling & Horowitz, қала маңында орналасқан екі адамнан тұратын бухгалтерлік фирма екендігі туралы алаңдаушылық туды. Рокланд округі тек бір ғана белсенді есепші болған, Фриелинг Дэвид Г., Мадоффтың жақын досы. Фрийлинг сонымен қатар Мадоффтың қорына инвестор болды, ол ашық деп саналды мүдделер қақтығысы.[95] 2007 жылы хедж-қор жөніндегі кеңесші «Аксия» жауапкершілігі шектеулі серіктестігі өз клиенттеріне Madoff-қа ақша салмауға кеңес берді, өйткені кішкентай фирманың осындай ауқымды операцияға лайықты қызмет көрсетуі мүмкін емес.[96][97]

Әдетте хедж-қорлар портфолиосын қор ретінде жұмыс істейтін бағалы қағаздар фирмасында (ірі банк немесе брокерлік) ұстайды. бас делдал. Бұл келісім сыртқы тергеушілерге қорларды тексеруге мүмкіндік береді. Madoff фирмасы өзінің жеке сауда-саттық қызметін жүзеге асыратын делдал болған.[39]

Бір қызығы, ізашар Мэдофф электрондық сауда, өз клиенттеріне олардың шоттарына онлайн қол жетімділікті ұсынудан бас тартты.[14] Ол пошта арқылы шот көшірмелерін жіберді,[98] көптеген хедж-қорлардан айырмашылығы, олар электрондық пошта мәлімдемелер.[99]

Мэдофф сонымен қатар активтерді басқару бөлімін басқаратын брокер-дилер ретінде жұмыс істеді. 2003 жылы хедж-қордың маманы Джо Аарон құрылымды күдікті деп санады және әріптесіне қорға ақша салудан аулақ болуын ескертті: «Неліктен жақсы кәсіпкер өзінің сиқырын долларға тиынға шығарады?» - деп қорытындылады ол.[100] 2003 жылы, Renaissance Technologies «әлемдегі ең табысты хедж-қор» деп айтуға болады, алдымен Мадоффтың қорына әсерін 50 пайызға азайтты және ақыр соңында кірістердің дәйектілігіне күмәнданғандықтан, Мадофф басқа хедж-қорлармен салыстырғанда өте аз төлем алғандығы және Мадоффтың стратегияның мүмкін еместігі, өйткені опциондар көлемі Мэдофф басқаратын ақша мөлшеріне ешқандай қатысы жоқтығын айтады. Опциондар көлемі Мэдоффтың қорында 750 миллион доллар болғанын, ал ол 15 миллиард долларды басқарады деп болжады. Егер Мадофф ең өтімді сауда-саттықтың барлық нұсқалары үшін жауап береді деп ойлаған жағдайда ғана ереуіл бағасы.[101]

Чарльз Дж. Граденте, Hennessee Group хедж-қор фирмасының негізін қалаушы, Мадоффтың «1996 жылдан бері бес ай ғана өткенін» байқады,[102] және Мэдоффтың инвестициялық көрсеткіштері туралы түсініктеме берді: «Сіз 10 немесе 15 жылды тек үш-төрт ай ғана өткізе алмайсыз. Бұл мүмкін емес».[103]

Сияқты клиенттер Фэйрфилд Гринвич тобы және Union Bancaire Privée оларға Мадоффтың қаражатын бағалау және талдау үшін «ерекше қол жетімділік дәрежесі» берілгенін және оның инвестициялық портфелінен ерекше ештеңе таппағанын айтты.[49]

The Ирландияның Орталық банкі Мадоффтың ирландиялық қаражатты қолдана бастаған кездегі үлкен алаяқтықтарын байқай алмады және ирландиялық реттеушіге алаяқтықты 2008 жылдың аяғында Нью-Йоркте қамауға алынғаннан әлдеқайда ертерек ашуға мүмкіндік беруі үшін жеткілікті болуы керек ақпарат ұсынуы керек болды.[104][105][106]

Соңғы апталар және құлау

Схема 2008 жылдың күзінде ашыла бастады, ол кезде жалпы нарықтық құлдырау жеделдетілген. Медофф бұған дейін 2005 жылдың екінші жартысында құлдырауға жақын болған Bayou тобы, хеджирлеу қорларының тобы жалған бухгалтерлік фирманы өзінің қызметін бұрмалау үшін қолданған Понци схемасы ретінде ашылды. Қараша айына дейін инвесторлар сатып алу үшін 105 миллион доллар сұрады, ал Мэдоффтың Чейз шотында 13 миллион доллар ғана болды. Мэдофф өзінің брокер-дилерінің шотынан ақшаны өзінің Понци схемасына көшіру арқылы ғана тірі қалды. Ақырында, ол Понци схемасын 2006 жылға дейін сақтап қалу үшін өзінің брокерлік дилерінің несиелік желілерінен 342 миллион доллар жинады.[107] Маркополос Мэдоффтың алдында тұр деп күдіктенгенін жазды төлем қабілетсіздігі 2005 жылдың маусымында, оның командасы оның банктерден несие алғысы келетінін білген кезде. Сол кезде, кем дегенде, екі ірі банк өз клиенттеріне оны Мэдоффқа салу үшін несие беруге дайын болмады.[11]

2008 жылы маусымда Маркополостың тобы Мадоффтың қабылдағанын дәлелдейтін фактілерді тапты левереджді ақша. Маркополостың ойынша, Мэдофф қолында ақшасы таусылып, схеманы жалғастыру үшін уәде етілген кірісті көбейту керек болды.[11] Белгілі болғандай, құлағаннан кейін скиттический инвесторлардың өтеу сұраныстары күшейе түсті Stearns аюы 2008 жылғы наурызда. Судың ағуы су тасқынына айналды Lehman Brothers болды банкроттыққа мәжбүр етті қыркүйекте, құлдырауға жақын уақытқа сәйкес келеді Американдық халықаралық топ.[108]

Нарықтың құлдырауы үдей түскен кезде инвесторлар фирмадан 7 миллиард доллар алып кетуге тырысты. Оларға белгісіз, алайда Мэдофф өзінің клиенттерінің ақшасын өзінің бизнес шотына жай салған Манхэттен банкін қуу және клиенттер ақша алуды сұраған кезде сол шоттан ақы төледі. Сол инвесторларды төлеу үшін Мэдоффқа басқа инвесторлардан жаңа ақша қажет болды. Алайда, қараша айында шоттағы қалдық қауіпті төмен деңгейге дейін төмендеді. Тек 300 миллион доллар жаңа ақша келді, бірақ клиенттер 320 миллион долларды алып тастады. Ол 19-шы қарашада өзінің жалақысын төлеу үшін есепшотқа әрең жетті, тіпті Мэдоффты әлі де жақсы жұмыс істейтін бірнеше қордың бірі деп санаған жаңа инвесторлардың қарбалас кезінде де, оны ұстап тұру үшін жеткіліксіз болды қар көшкіні.[109][бет қажет ]

Тұтқындаудан бірнеше апта бұрын, Мэдофф схеманы сақтауға тырысты. 2008 жылдың қарашасында Лондондағы Madoff Securities International (MSIL) Бернард Мэдофф Инвестициялық Бағалы қағаздарға шамамен 164 миллион долларға екі қаражат аударымын жүзеге асырды. MSIL-дің клиенттері де, клиенттері де болған жоқ, сонымен қатар үшінші тараптардың атынан сауда-саттық жүргізгендігі туралы ешқандай дәлел жоқ.[110]

Мэдофф 2008 жылдың 1 желтоқсанында шамамен 250 миллион доллар алған Карл Дж. Шапиро, 95 жастағы Бостон меценат және Мадоффтың ежелгі достарының бірі және ең ірі қаржылық қолдау көрсеткен кәсіпкер. 5 желтоқсанда ол «Розенман отбасы» жауапкершілігі шектеулі серіктестігінің президенті Мартин Розенмандан 10 миллион доллар алды, кейін ол ешқашан салынбаған 10 миллион долларды Madoff шотына салған қалпына келтіруге ұмтылды. JPMorgan, Мадоффты тұтқындаудан алты күн бұрын сымды. Судья Лифланд Розенманды Мадоффтың кез-келген басқа клиентімен «айырмашылығы жоқ» деп шешті, сондықтан оған қаражат өндіріп алу үшін арнайы режим беруге негіз жоқ.[111] Судья Hadleigh Holdings компаниясы қамауға алынғанға дейін үш күн бұрын Madoff фирмасына 1 миллион доллар сеніп тапсырған деген талапты қараудан бас тартты.[111]

Мэдофф қамауға алынғанға дейінгі соңғы аптада өзгелерден ақша сұрады, соның ішінде Уолл-Стриттің қаржыгері Кеннет Лангоне, оның кеңсесіне 19 парақ жіберілді биіктік кітабы, Fairfield Greenwich тобының қызметкерлері жасаған. Мэдофф жаңаға ақша жинап жатқанын айтты инвестициялық құрал, эксклюзивті клиенттер үшін 500 миллион доллардан 1 миллиард долларға дейін, тез арада венчурге көшіп, келесі аптада жауап алғысы келді. Лангоне қабылданбады.[112] Қараша айында Фэйрфилд жаңа фидер қорын құрғанын жариялады. Алайда бұл өте аз және тым кеш болды.[11]

Алғыс айту күнінен кейінгі бір аптада 2008, Мадофф өзінің байланысының соңында екенін білді. 2008 жылы бір сәтте 5 миллиард доллардан асқан Chase шоты 234 миллион долларға дейін түскен. Банктерде ешкімге несие беруді тоқтатқанымен, ол сатып алудың сұраныстарын қанағаттандыру үшін жеткілікті ақша ала алмайтындығын білді. 4 желтоқсанда ол айтты Фрэнк ДиПаскали, Понци схемасының жұмысын бақылаған, ол аяқталды. Ол ДиПаскалиді Chase шотындағы қалған қалдықты туыстарының және қолайлы инвесторлардың шоттарын қолма-қол ақшаға айналдыру үшін пайдалануға бағыттады. 9 желтоқсанда ол өзінің ағасы Петрге құлаудың алдында тұрғанын айтты.[113][109][бет қажет ]

Келесі күні, 10 желтоқсанда, ол өзінің ұлдары Марк пен Эндрюге фирма мерзімінен бұрын екі ай ішінде 170 миллион доллардан астам сыйақы төлеуді ұсынды, бұл фирма әлі күнге дейін ұстап отырған 200 миллион доллар активінен.[13] Шағымға сәйкес, Марк пен Эндрю, фирманың төлем қабілетсіздігін күткенін білмей, әкелерімен бетпе-бет келіп, егер фирма инвесторларға төлем жасай алмаса, қызметкерлерге бонустарды қалай төлей алатынын сұрады. Сол кезде Мэдофф ұлдарынан оның пәтеріне баруын өтінді, ол жерде ол «аяқталғанын» мойындады, ал фирманың активтерін басқару іс жүзінде Понци схемасы - ол айтқандай, «бір үлкен өтірік» «. Содан кейін Марк пен Эндрю оны билікке хабарлады.[14][109][бет қажет ]

Мэдофф ұлдары билікке ескерту жасамас бұрын фирманың жұмысын бір аптаға созуды көздеді. Оның орнына Марк пен Эндрю бірден адвокаттарды шақырды. Ұлдары әкелерінің қалған ақшаны туыстарына және инвесторларға қолайлы жағдай жасау үшін жұмсау жоспарын ашқанда, олардың адвокаттары оларды федералды прокурорлармен және ӘКК-мен байланыстырды. Келесі күні таңертең Медофф қамауға алынды.[114][109][бет қажет ]

Бірлесіп сөйлесушілерге қатысты тергеу

Investigators looked for others involved in the scheme, despite Madoff's assertion that he alone was responsible for the large-scale operation.[12] Harry Susman, an attorney representing several clients of the firm, stated that "someone had to create the appearance that there were returns", and further suggested that there must have been a team buying and selling stocks, forging books, and filing reports.[12] James Ratley, president of the Сертификатталған алаяқтық сарапшылар қауымдастығы said, "In order for him to have done this by himself, he would have had to have been at work night and day, no vacation and no time off. He would have had to nurture the Ponzi scheme daily. What happened when he was gone? Who handled it when somebody called in while he was on vacation and said, 'I need access to my money'?"[115]

"Simply from an administrative perspective, the act of putting together the various account statements, which did show trading activity, has to involve a number of people. You would need office and support personnel, people who actually knew what the нарықтық бағалар were for the securities that were being traded. You would need accountants so that the internal documents reconcile with the documents being sent to customers at least on a superficial basis," said Tom Dewey, a securities lawyer.[115]

Alleged co-conspirators

  • Джеффри Пикауэр and his wife, Barbara, of Palm Beach, Florida, and Manhattan, had two dozen accounts. He was a lawyer, accountant, and investor who led buyouts of health-care and technology companies. Picower's foundation stated its investment portfolio with Madoff was valued at nearly $1 billion at one time.[116] 2009 жылдың маусымында, Ирвинг Пикард, Мадоффтың активтерін тарататын сенімді басқарушы Пикауэрге қарсы сотқа шағым түсірді АҚШ банкроттық соты Нью-Йорктың оңтүстік округі (Манхэттен) үшін Пикауэр мен оның әйелі Барбара олардың кірістілік деңгейі «керемет» болатындығын білген немесе білуі керек еді деп айыптап, 7,2 миллиард долларды құрайтын пайданың қайтарылуын талап етіп, кейбір шоттарда жылдық кірісті көрсетеді 1996 жылдан 1998 жылға дейін 120% -дан 550% -ға дейін, ал 1999 жылы 950%.[117][118] On October 25, 2009, Picower, 67, was found dead of a massive heart attack at the bottom of his Palm Beach swimming pool.[119] 2010 жылдың 17 желтоқсанында Мэдвофтың сенімді өкілінің талаптарын шешу үшін және Мадофф алаяқтықтағы шығындарды өтеу үшін Иркинг Пикард пен Пикауэрдің жесірі, Пикауэрдің орындаушысы Барбара Пикауэр арасында 7,2 миллиард долларлық келісімге қол жеткізілгені жарияланды.[120] Бұл американдық сот тарихындағы ең ірі бір тәркілеу болды.[121] «Барбара Пикауэр дұрыс жасады», - АҚШ-тың адвокаты Bharara алдын-ала орнатыңыз айтты.[120]
  • Стэнли Чайс, of the Brighton Company: On May 1, 2009, Picard filed a lawsuit against Stanley Chais. The complaint alleged he "knew or should have known" he was involved in a Ponzi scheme when his family investments with Madoff averaged a 40% return. It also claimed Chais was a primary beneficiary of the scheme for at least 30 years, allowing his family to withdraw more than $1 billion from their accounts since 1995. The SEC filed a similar civil suit mirroring these claims.[122][123] On September 22, 2009, Chais was sued by Калифорния Бас Прокуроры Джерри Браун who was seeking $25 million in penalties as well as restitution for victims, saying the Beverly Hills investment manager was a 'middleman' in Madoff's Ponzi scheme.[124] Chais died in September 2010. The widow, children, family, and estate of Chais settled with Picard in 2016 for $277 million.[125][126] Picard’s lawyers said the settlement covered all of Chais’ estate, and substantially all of his widow’s assets.[125]
  • Fairfield Greenwich Group, негізделген Гринвич, Коннектикут, had a "Fairfield Sentry" fund—one of many feeder funds that gave investors portals to Madoff. On April 1, 2009, the Массачусетс достастығы filed a civil action charging Fairfield Greenwich with fraud and breaching its fiduciary duty to clients by failing to provide promised due diligence on its investments. The complaint sought a fine and restitution to Massachusetts investors for losses and disgorgement of performance fees paid to Fairfield by those investors. It alleged that, in 2005, Madoff coached Fairfield staff about ways to answer questions from SEC attorneys who were looking into Markopolos' complaint about Madoff's operations.[127][128] The fund settled with the Commonwealth in September 2009 for $8 million.[129] On May 18, 2009, the hedge fund was sued by trustee Irving Picard, seeking a return of $3.2 billion during the period from 2002 to Madoff's arrest in December 2008.[130] However, the money may already be in the hands of Fairfield's own clients, who are likely off-limits to Picard, since they weren't direct investors with Madoff.[131] In May 2011 the liquidator for the funds settled with Picard for $1 billion.[132]
  • Питер Мэдофф, chief compliance officer, worked with his brother Bernie for more than 40 years, and ran the daily operations for 20 years. He helped create the computerized trading system. He agreed to pay more than $90 million that he does not have to settle claims that he participated in the Ponzi scheme, but Irving Picard agreed to forbear from seeking to enforce the consent judgment as long as Peter Madoff "makes reasonable efforts to cooperate with the Trustee in the Trustee's efforts to recover funds for the BLMIS Estate, including providing truthful information to the Trustee upon request."[133] He was sentenced to 10 years in prison.[134]
  • Рут Мэдофф, Bernard's wife, agreed as part of his sentencing to keep from the federal government only $2.5 million of her claim of more than $80 million in assets, and to give up all of her possessions. The $2.5 million was not however protected from civil legal actions against her pursued by a court-appointed trustee liquidating Madoff's assets, or from investor lawsuits.[135] On July 29, 2009, she was sued by trustee Ирвинг Пикард who sought to recover from her $45 million in Madoff funds that were being used to support her "life of splendor" on the gains from the fraud committed by her husband.[136] On November 25, 2008, she had withdrawn $5.5 million, and $10 million on December 10, 2008, from her brokerage account at Cohmad, a feeder fund that had an office in Madoff's headquarters and was part-owned by him.[137][138] In November she also received $2 million from her husband's London office.[139][140] She has been seen riding the N.Y.C. subway, and did not attend her husband's sentencing.[141][142] In May 2019, 77-year-old Ruth Madoff agreed to pay $594,000 ($250,000 in cash, and $344,000 of сенім for two of her grandchildren), and to surrender her remaining assets when she dies, to settle claims by the Irving Picard.[125] She is required to provide reports to Picard about her expenditures often, as to any purchase over $100, to ensure she does not have any hidden bank accounts.[143][144][145] Іс мынада Picard v. Madoff, 1:09-ap-1391, U.S. Bankruptcy Court, Southern District of New York (Manhattan).[146][147][148]
  • Madoff's sons, Mark and Andrew Madoff, worked in the legitimate trading arm in the New York office, but also raised money marketing the Madoff funds.[149] Their assets were frozen on March 31, 2009.[150] The two became estranged from their father and mother in the wake of the fraud, which some contended was a charade to protect their assets from litigation.[142][151] On October 2, 2009, a civil lawsuit was filed against them by trustee Irving Picard for a judgment in the aggregate amount of at least $198,743,299. Peter Madoff and daughter Shana were also defendants.[152][153] On December 11, 2010, the second anniversary of Madoff's arrest, Mark Madoff was found having committed suicide and hanging from a ceiling pipe in the living room of his SoHo loft apartment.[154] Andrew Madoff died September 3, 2014, from cancer. He was 48, and had reconciled with his mother prior to his death.[155] Told that his father wanted to speak with him and explain what he had done, Andrew told Мэтт Лауэр туралы Бүгін шоу he wasn't interested. In June 2017 Irving Picard settled with the sons's estates for more than $23 million, stripping the estates of Andrew and Mark Madoff of “all assets, cash, and other proceeds” of their father’s fraud, leaving them with a respective $2 million and $1.75 million.[156]
  • Tremont Group Holdings started its first Madoff-only fund in 1997. That group managed several funds marketed under the Re Select Broad Market Fund.[157] In July 2011, Tremont Group Holdings settled with Irving Picard for more than $1 billion.[158]
  • The Maxam Fund invested through Tremont. Sandra L. Manzke, founder of Maxam Capital, had her assets temporarily frozen by the same Connecticut court.[қайсы? ][159] In August 2013, Irving Picard reached a $98 million settlement with Maxam Absolute Return Fund.[160]
  • Cohmad Securities Corp., of which Madoff owned a 10–20% stake: The brokerage firm listed its address as Madoff's firm's address in New York City. Its chairman, Maurice J. "Sonny" Cohn, his daughter and COO Marcia Beth Cohn, and Robert M. Jaffe, a broker at the firm, were accused by the SEC of four counts of civil алаяқтық, "knowingly or recklessly disregarding facts indicating that Madoff was operating a fraud," and they settled that suit with the SEC in 2010.[122][161] Another lawsuit filed by bankruptcy trustee Ирвинг Пикард sought funds for Madoff victims.[162] In November 2016, Picard announced that the estate of “Sonny” Cohn, his widow Marilyn Cohn, and their daughter had agreed to settle with Picard for $32.1 million.[161]
  • Madoff Securities International Ltd. in London; individual and entities related to it were sued by Irving Picard and Stephen J. Akers, a joint liquidator of Madoff’s London operation, in the United Kingdom’s High Court of Justice Commercial Court.[163]
  • Дж. Эзра Меркин, көрнекті инвестициялық кеңесші and philanthropist, was sued for his role in running a "feeder fund" for Madoff.[164] On April 6, 2009, Нью-Йорктің бас прокуроры Эндрю Куомо filed civil алаяқтық зарядтар[165] against Merkin alleging he "betrayed hundreds of investors" by moving $2.4 billion of clients' money to Madoff without their knowledge. The complaint stated he lied about putting the money with Madoff, failed to disclose conflicts of interest, and collected over $470 million in fees for his three hedge funds, Ascot Partners LP with Ascot Fund Ltd., Gabriel Capital Corp., and Ariel Fund Ltd. He promised he would actively manage the money, but instead, he misguided investors about his Madoff investments in quarterly reports, in investor presentations, and in conversations with investors. "Merkin held himself out to investors as an investing guru... In reality, Merkin was but a master marketer."[166][167][168][169]
  • Carl J. Shapiro, women's clothing entrepreneur, self-made millionaire, and philanthropist, and one of Madoff's oldest friends and biggest financial backers, who helped him start his investment firm in 1960. He was never in the finance business. In 1971, Shapiro sold his business, Kay Windsor, Inc., for $20 million. Investing most of it with Madoff, that sum grew to hundreds of millions of dollars and possibly to more than $1 billion. Shapiro personally lost about $400 million, $250 million of which he gave to Madoff 10 days before Madoff's arrest. His foundation lost more than $100 million.[116]
  • The Hadon Organisation, a UK-based company involved in mergers and acquisitions: Between 2001 and 2008 The Hadon Organisation established very close ties with Madoff Securities International Ltd. in London.[170]
  • Фриелинг Дэвид Г., the sole practitioner at Friehling & Horowitz CPAs, waived indictment and pleaded not guilty to criminal charges on July 10, 2009. He agreed to proceed without having the evidence in the criminal case against him reviewed by a grand jury at a hearing before U.S. District Judge Элвин Хеллерштейн Манхэттенде. Friehling was charged on March 18, 2009, with бағалы қағаздар бойынша алаяқтық, aiding and abetting investment adviser fraud, and four counts of filing false audit reports with the SEC.[171] On November 3, 2009, Friehling pled guilty to the charges.[172] His involvement in the scheme made it the largest бухгалтерлік алаяқтық in history, dwarfing the $11 billion accounting fraud masterminded by Бернард Эбберс кезінде WorldCom. In May 2015, U.S. District Judge Лаура Тейлор Суэйн sentenced Friehling to one year of home detention and one year of supervised release, with Friehling avoiding prison because he cooperated extensively with federal prosecutors and because he had been unaware of the extent of Madoff's crimes.[173] Swain suggested that Friehling be forced to pay part of the overall $130 million forfeiture arising from the fraud.[173]
  • Фрэнк ДиПаскали, who referred to himself as "director of опциялар «және» саудасықаржы директоры " at Madoff Securities, pled guilty on August 11, 2009, to 10 counts:[174] қастандық, бағалы қағаздар бойынша алаяқтық, инвестициялар жөніндегі кеңесші алаяқтық, пошталық алаяқтық, алаяқтық, жалған куәлік, табыс салығынан жалтару, халықаралық ақшаны жылыстату, falsifying books and records of a broker-dealer and investment advisor. He agreed to "connect the dots" and to "name names", with sentencing originally scheduled for May 2010.[175] Prosecutors sought more than $170 billion in forfeiture, the same amount sought from Madoff, which represents funds deposited by investors and later disbursed to other investors. The same day, an SEC civil complaint[176] ДиПаскалиға қарсы іс қозғалды.[177] On May 7, 2015, while still awaiting sentencing, DiPascali died of lung cancer.[178]
  • Daniel Bonventre, former operations director for Bernard Madoff Investment Securities.[179][180][181] He was convicted on 21 counts, and sentenced to 10 years in jail.[182][183]
  • Joann Crupi (Westfield, NJ; sentenced to six years in prison) and Annette Bongiorno (Boca Raton, FL; sentenced to six years in prison), both back office employees, were arrested in November 2010.[184] "Authorities previously said Bongiorno was a staff supervisor and was responsible for answering questions from Madoff's clients about their purported investments. They allege she oversaw the fabrication of documents", according to the Associated Press.
  • Jerome O'Hara (sentenced to two and a half years in prison) and George Perez (sentenced to two and a half years in prison), long-time employees of Bernard L. Madoff Investment Securities LLC (BLMIS), were charged in an indictment in November 2010, and in a 33-count superseding indictment on October 1, 2012.[185][186][187]
  • Enrica Cotellessa-Pitz, контроллер of Bernard L. Madoff Investment Securities LLC, but not a licensed сертификатталған мемлекеттік есепші: Her signature is on checks from BLMIS to Cohmad Securities Corp. representing commission payments. She was the liaison between the SEC and BLMIS regarding the firm's financial statements. The SEC has removed the statements from its website.[188] She pled guilty to her role.[189]

Charges and sentencing

The criminal case is U.S.A. v. Madoff, 1:08-mJ-02735.

The SEC case is Securities and Exchange Commission v. Madoff, 1:08-cv- 10791, both U.S. District Court, Southern District of New York.[190] The cases against Fairfield Greenwich Group et al. were consolidated as 09-118 in U.S. District Court for the Southern District of New York (Manhattan).[191]

While awaiting sentencing, Madoff met with the SEC's Бас инспектор, Х.Дэвид Котц, who was conducting an investigation into how regulators failed to detect the fraud despite numerous red flags.[192] Because of concerns of improper conduct by Inspector General Kotz in conducting the Madoff investigation, Inspector General David C. Williams туралы АҚШ пошта қызметі was brought in to conduct an independent outside review of Kotz's actions.[193] The Williams Report questioned Kotz's work on the Madoff investigation, because Kotz was a "very good friend" with Markopolos.[194][195] Investigators were not able to determine when Kotz and Markopolos became friends. A violation of the ethics rules took place if their friendship was concurrent with Kotz's investigation of Madoff.[194][196]

Former SEC chairman Харви Питт estimated the actual net fraud to be between $10 and $17 billion, because it does not include the fictional returns credited to the Madoff's customer accounts.[197]

Қылмыстық шағым

U.S. v. Madoff, 08-MAG-02735.[198][199]

The original criminal complaint estimated that investors lost $50 billion through the scheme,[200] дегенмен The Wall Street Journal reports "that figure includes the alleged false profits that Mr. Madoff's firm reported to its customers for decades. It is unclear exactly how much investors deposited into the firm."[201] He was originally charged with a single count of securities fraud and faced up to 20 years in prison, and a fine of $5 million if convicted.

Court papers indicate that Madoff's firm had about 4,800 investment client accounts as of November 30, 2008, and issued statements for that month reporting that client accounts held a total balance of about $65 billion, but actually "held only a small fraction" of that balance for clients.[202]

Madoff was arrested by the Федералды тергеу бюросы (FBI) on December 11, 2008, on a қылмыстық іс туралы бағалы қағаздар бойынша алаяқтық.[199] According to the criminal complaint, the previous day[203] he had told his sons that his business was "a giant Ponzi scheme".[204][205] They called a friend for advice, Martin Flumenbaum, a lawyer, who called federal prosecutors and the SEC on their behalf. FBI Agent Theodore Cacioppi made a house call. "We are here to find out if there is an innocent explanation," Cacioppi said quietly. The 70-year-old қаржыгер paused, then said: "There is no innocent explanation."[82][200] He had "paid investors with money that was not there".[206] Madoff was released on the same day of his arrest after posting $10 million кепіл.[204] Madoff and his wife surrendered their passports, and he was subject to travel restrictions, a 7 p.m. коменданттық сағат at his co-op, and электрондық бақылау as a condition of bail. Although Madoff only had two co-signers for his $10 million bail, his wife and his brother Peter, rather than the four required, a judge allowed him free on bail but ordered him confined to his apartment.[207] Madoff has reportedly received өлім қаупі that have been referred to the FBI, and the SEC referred to fears of "harm or flight" in its request for Madoff to be confined to his Жоғарғы шығыс жағы пәтер.[207][208] Cameras monitored his apartment's doors, its communication devices sent signals to the FBI, and his wife was required to pay for additional security.[208]

Apart from 'Bernard L. Madoff' and 'Bernard L. Madoff Investment Securities LLC ("BMIS")', the order to freeze all activities[209] also forbade trading from the companies Madoff Securities International Ltd. ("Madoff International") and Madoff Ltd.

On January 5, 2009, prosecutors requested that the Court revoke his bail, after Madoff and his wife allegedly violated the court-ordered asset freeze by mailing jewelry worth up to $1 million to relatives, including their sons and Madoff's brother. It was also noted that $173 million in signed checks had been found in Madoff's office desk after he had been arrested.[210][211] His sons reported the mailings to prosecutors. Up to that point, Madoff was thought to be cooperating with prosecutors.[211] The following week, Judge Ellis refused the government's request to revoke Madoff's bail, but required as a condition of bail that Madoff make an inventory of personal items and that his mail be searched.[212]

2009 жылдың 10 наурызында Нью-Йорктің Оңтүстік округі бойынша АҚШ адвокаты filed an 11-count criminal information, or complaint,[213] charging Madoff[214] with 11 federal crimes: бағалы қағаздар бойынша алаяқтық, investment adviser алаяқтық, пошталық алаяқтық, алаяқтық, үш саны ақшаны жылыстату, жалған мәлімдемелер, жалған куәлік, making false filings with the SEC, and theft from an employee benefit plan.[199][215] The complaint stated that Madoff had defrauded his clients of almost $65 billion – thus spelling out the largest Ponzi scheme in history, as well as the largest investor fraud committed by a single person.

Madoff pleaded guilty to three counts of ақшаны жылыстату. Prosecutors alleged that he used the London Office, Madoff Securities International Ltd.m to launder more than $250 million of client money by transferring client money from the investment-advisory business in New York to London, and then back to the U.S., to support the U.S. trading operation of Bernard L. Madoff Investment Securities LLC. Madoff gave the appearance that he was trading in Europe for his clients.[216]

Plea proceeding

On March 12, 2009, Madoff appeared in court in a plea proceeding, and pleaded guilty to all charges.[26] Жоқ кінәні мойындау туралы келісім between the government and Madoff; he simply pleaded guilty and signed a бас тарту туралы айыптау қорытындысы. The charges carried a maximum sentence of 150 years in prison, as well as mandatory қалпына келтіру және айыппұлдар up to twice the gross gain or loss derived from the offenses. If the government's estimate were correct, Madoff would have to pay $7.2 billion in restitution.[199][215] A month earlier, Madoff settled the SEC's civil suit against him. He accepted a lifetime ban from the securities industry, and also agreed to pay an undisclosed fine.[217]

Photographers waiting outside the entrance to the apartment block where Бернард Мэдофф астында болды үйқамаққа алу.

In his pleading бөлу, Madoff admitted to running a Ponzi scheme and expressed regret for his "criminal acts".[3] He stated that he had begun his scheme some time in the early 1990s. He wished to satisfy his clients' expectations of high returns he had promised, even though it was during an экономикалық рецессия. He admitted that he hadn't invested any of his clients' money since the inception of his scheme. Instead, he merely deposited the money into his business account at Манхэттен банкін қуу. He admitted to false trading activities masked by foreign transfers and false SEC returns. When clients requested account withdrawals, he paid them from the Chase account, claiming the profits were the result of his own unique "split-strike conversion strategy". He said he had every intention of terminating the scheme, but it proved "difficult, and ultimately impossible" to extricate himself. He eventually reconciled himself to being exposed as a fraud.[26]

Only two of at least 25 victims who had requested to be heard at the hearing spoke ашық сот отырысында against accepting Madoff's plea of guilt.[199][218]

Судья Денни Чин accepted his guilty plea and remanded him to incarceration at the Manhattan Metropolitan Correctional Center until sentencing. Chin said that Madoff was now a substantial flight risk given his age, wealth, and the possibility of spending the rest of his life in prison.[219]

Madoff's attorney, Ира Соркин, өтініш берді апелляция, to return him back to his "penthouse arrest", await sentencing, and to reinstate his bail conditions, declaring he would be more amenable to cooperate with the government's investigation,[220] and prosecutors filed a notice in opposition.[221][222] On March 20, 2009, the appellate court denied his request.[223]

On June 26, 2009, Chin ordered Madoff to forfeit $170 million in assets. His wife Ruth was to relinquish her claim to $80 million worth of assets, leaving her with $2.5 million in cash.[141] The settlement did not prevent the SEC and Irving Picard from continuing to make claims against Ruth Madoff's funds in the future.[142] Madoff had earlier requested to shield $70 million in assets for Ruth, arguing that it was unconnected to the fraud scheme.

Sentencing and prison life

Prosecutors recommended a prison sentence of 150 years, the maximum possible under federal sentencing guidelines. They informed Chin that Ирвинг Пикард, the trustee overseeing bankruptcy proceedings for the Madoff organization, had indicated that "Mr. Madoff has not provided meaningful cooperation or assistance."[224][225] The Bureau of US Prisons had recommended 50 years, while defense lawyer Ira Sorkin had recommended 12 years, arguing that Madoff had confessed. The judge granted Madoff permission to wear his personal clothing at sentencing.[142]

On June 29, Judge Chin sentenced Madoff to 150 years in prison, as recommended by the prosecution. Chin said he had not received any mitigating letters from friends or family testifying to Madoff's good deeds, saying that "the absence of such support is telling."[226] Commentators noted that this was in contrast to other high-profile ақ жаға trials such as those of Эндрю Фастоу, Джеффри Скиллинг, және Бернард Эбберс who were known for their philanthropy and/or cooperation to help victims; however, Madoff's victims included several charities and foundations, and the only person who pleaded for mercy was his defense lawyer Ira Sorkin.[227]

Chin called the fraud "unprecedented" and "staggering", and stated that the sentence would deter others from committing similar frauds. He stated, "Here the message must be sent that Mr. Madoff's crimes were extraordinarily evil." Many victims, some of whom had lost their life savings, applauded the sentence.[228] Chin agreed with prosecutors' contention that the fraud began at some point in the 1980s. He also noted Madoff's crimes were "off the charts" since federal sentencing guidelines for fraud only go up to $400 million in losses; Madoff swindled his investors out of several times that.[229] Prosecutors estimated that, at the very least, Madoff was responsible for a loss of $13 billion, more than 32 times the federal cap;[224] the commonly quoted loss of $65 billion is more than 162 times the cap.

Chin said "I have a sense Mr. Madoff has not done all that he could do or told all that he knows," noting that Madoff failed to identify accomplices, making it more difficult for prosecutors to build cases against others. Chin dismissed Sorkin's plea for leniency, stating that Madoff made substantial loans to family members and moved $15 million from the firm to his wife's account shortly before confessing.[230] Picard also said that Madoff's failure to provide substantial assistance complicated efforts to locate assets. A former federal prosecutor suggested Madoff would have had the possibility of a sentence with шартты түрде мерзімінен бұрын босату if he fully cooperated with investigators, but Madoff's silence implied that there were other accomplices in the fraud, which led the judge to impose the maximum sentence.[231][232] Chin also ordered Madoff to pay $17 billion in restitution.[233][234][235]

Madoff apologized to his victims at the sentencing, saying, "I have left a legacy of shame, as some of my victims have pointed out, to my family and my grandchildren. This is something I will live in for the rest of my life. I'm sorry.... I know that doesn't help you."[236]

Madoff was incarcerated at Butner Federal Correctional Complex сыртында Роли, Солтүстік Каролина. His inmate number is #61727-054.[237]

On July 28, 2009, he gave his first jailhouse interview to Joseph Cotchett and Nancy Fineman, attorneys from San Francisco, because they threatened to sue his wife, Ruth, on behalf of several investors who lost fortunes. During the 4​12 hour session, he "answered every one of [the attorneys'] questions", and expressed remorse, according to Cotchett.[238]

Қаражатты қалпына келтіру

Madoff's combined assets were worth about $826 million at the time that they were frozen. Madoff provided a confidential list of his and his firm's assets to the SEC on December 31, 2008, which was subsequently disclosed on March 13, 2009, in a court filing. Madoff had no IRAs, жоқ 401 (к), жоқ Keogh plan, no other зейнетақы жоспары және жоқ рента. He owned less than a combined $200,000 in securities in Lehman Brothers, Морган Стэнли, Адалдық, Stearns аюы, және M&T. No offshore or швейцариялық bank accounts were listed.[239][240]

On March 17, 2009, a prosecutor filed a document listing more assets, including $2.6 million in jewelry and about 35 sets of watches and cufflinks, more than $30 million in loans owed to the couple by their sons, and Ruth Madoff's interest in real estate funds sponsored by Стерлингтік акциялар, whose partners included Фред Уилпон. Ruth Madoff and Peter Madoff invested as "passive limited partners" in real estate funds sponsored by the company, as well as other venture investments. Assets also included the Madoffs' interest in Hoboken Radiology LLC in Hoboken, New Jersey; Delivery Concepts LLC, an online food ordering service in midtown Manhattan that operated as "delivery.com"; an interest in Madoff La Brea LLC; an interest in the restaurant, PJ Clarke's on the Hudson LLC; және Бока Ратон, Florida-based Viager II LLC.[241][242]

On March 2, 2009, Judge Louis Stanton modified an existing freeze order to surrender assets Madoff owned: his securities firm, real estate, artwork, and entertainment tickets, and granted a request by prosecutors that the existing freeze remain in place for the Manhattan apartment, and vacation homes in Монтаук, Нью-Йорк, және Палм-Бич, Флорида. He also agreed to surrender his interest in Primex Holdings LLC, a бірлескен кәсіпорын between Madoff Securities and several large brokerages, designed to replicate the auction process on the Нью-Йорк қор биржасы.[243] Madoff's April 14, 2009, opening day Нью-Йорк кездесуі tickets were sold for $7,500 on eBay.[244]

On April 13, 2009, a Connecticut judge dissolved the temporary asset freeze from March 30, 2009, and issued an order for Fairfield Greenwich Group executive Walter Noel to post property pledges of $10 million against his Greenwich home and $2 million against Jeffrey Tucker's.[245] Noel agreed to the attachment on his house "with no findings, including no finding of liability or wrongdoing". Andres Piedrahita's assets continued to remain temporarily frozen because he was never served with the complaint. The principals were all involved in a lawsuit filed by the town of Фэрфилд, Коннектикут, pension funds, which lost $42 million. The pension fund case was Retirement Program for Employees of the Town of Fairfield v. Madoff, FBT-CV-09-5023735-S, Superior Court of Connecticut (Bridgeport).[246][247][248] Maxam Capital and other firms that allegedly fed Madoff's fund, which could allow Fairfield to recover up to $75 million, were also part of the dissolution and terms.[249][250]

Профессор Джон Кофе, of Колумбия университетінің заң мектебі, said that much of Madoff's money may be in оффшорлық қорлар. The SEC believed keeping the assets secret would prevent them from being seized by foreign regulators and foreign creditors.[251][252]

The Монреаль газеті reported on January 12, 2010, that there were unrecovered Madoff assets in Canada.[253]

In December 2010, the widow Барбара Пикауэр and others reached an agreement with Ирвинг Пикард to return $7.2 billion from the estate of her deceased husband Jeffrey Picower to other investors in the fraud.[254] Бұл американдық сот тарихындағы ең ірі бір тәркілеу болды.[121]

In connection with the victim compensation process, on December 14 and 17, 2012, the Government filed motions requesting that the Court find restitution to be impracticable, thereby permitting the Government to distribute to victims the more than $2.35 billion forfeited to date as part of its investigation through the remission process, in accordance with Әділет департаменті ережелер.[255] Richard C. Breeden was retained to serve as Special Master on behalf of the Department of Justice to administer the process of compensating the victims through the Madoff Victim Fund.[256]

Affected clients

On February 4, 2009, the U.S. Bankruptcy Court in Manhattan released a 162-page client list with at least 13,500 different accounts, but without listing the amounts invested.[257][258] Individual investors who invested through Fairfield Greenwich Group, Ascot Partners, and Chais Investments were not included on the list.[259]

Clients included banks, hedge funds, charities, universities, and wealthy individuals who had disclosed about $41 billion invested with Bernard L. Madoff Investment Securities LLC, according to a Bloomberg жаңалықтары tally, which may have included double counting of investors in feeder funds.[260]

Although Madoff filed a report with the SEC in 2008 stating that his advisory business had only 11–25 clients and about $17.1 billion in assets,[261] thousands of investors reported losses, and Madoff estimated the fund's assets at $50 billion.

Other notable clients included former Ағайынды Саломон экономист Генри Кауфман, Стивен Спилберг, Джеффри Катценберг, сценарист Эрик Рот, актерлер Кевин Бэкон, Кира Седвик, Джон Малкович, және Зса Зса Габор, Мортимер Цукерман,[262] Бейсбол даңқы залы құман Сэнди Куфакс, the Wilpon family (owners of the Нью-Йорк кездесуі ), broadcaster Ларри Кинг және Әлемдік сауда орталығы әзірлеуші Ларри Сильверстейн. The Эли Визель Foundation for Humanity lost $15.2 million, and Wiesel and his wife, Marion, lost their life savings.[263]

Largest stake-holders

Сәйкес The Wall Street Journal[264] the investors with the largest potential losses, including feeder funds, were:

The potential losses of these eight investors total $21.32 billion.

The feeder fund Thema International Fund as of November 30, 2008, had a then-purported активтің таза құны invested in the fund of $1.1 billion.[61][266]

Eleven investors had potential losses between $100 million and $1 billion:

The fund Defender Limited has a $523 million claim in the BLMIS liquidation.[267]

Twenty-three investors with potential losses of $500,000 to $100 million were also listed, with a total potential loss of $540 million. The grand total potential loss in The Wall Street Journal table was $26.9 billion.

Some investors amended their initial estimates of losses to include only their original investment, since the profits Madoff reported were most likely fraudulent. Ешива университеті, for instance, said its actual incurred loss was its invested $14.5 million, not the $110 million initially estimated, which included falsified profits reported to the university by Madoff.

IRS айыппұлдары

It was estimated the potential tax penalties for foundations invested with Madoff were $1 billion.

Although foundations are exempt from federal income taxes, they are subject to an акциз салығы, for failing to vet Madoff's proposed investments properly, to heed red flags, or to diversify prudently. Penalties may range from 10% of the amount invested during a tax year, to 25% if they fail to try to recover the funds. The foundation's officers, directors, and trustees faced up to a 15% penalty, with up to $20,000 fines for individual managers, per investment.[268]

Әсер және оның салдары

Criminal charges against Aurelia Finance

Criminal charges against five directors proceeded against Swiss wealth manager Aurelia Finance, which lost an alleged $800 million of client money. The directors' assets were frozen.[269][270] In September 2015 they paid “substantial compensation” to settle the criminal complaints.[271]

Групо Сантандер

Clients primarily located in South America who invested with Madoff through the Spanish bank Групо Сантандер, берілген сынып әрекеті against Santander in Miami. Santander proposed a settlement that would give the clients $2 billion worth of артықшылықты акциялар in Santander based on each client's original investment. The shares pay a 2% dividend.[272] Seventy percent of the Madoff/Santander investors accepted the offer.[273]

Union Bancaire Privee

On May 8, 2009, a lawsuit against UBP was filed on behalf of New York investor Andrea Barron in the U.S. District Court in Manhattan.[274] Despite being a victim of Bernard Madoff's fraud, the bank offered in March 2009 to compensate eligible investors 50 percent of the money they initially invested with Madoff.[275] In March 2010, the US District Court for the Southern District of New York threw out the class action against Union Bancaire Privée that had been brought under state law, holding that private securities class actions alleging misrepresentations or omissions must be brought under the federal securities laws.[276]

On December 6, 2010, Union Bancaire Privée announced it had reached a settlement with Irving Picard, the trustee for Madoff Investment Securities. UBP agreed to pay as much as $500 million to resolve the trustee's claims. UBP was the first bank to settle the Madoff trustee's claim.[277] With the settlement, the trustee agreed to discharge his "қарақұйрық " claims against UBP, its affiliates, and clients.[278]

Bank Medici

Bank Medici is an Austrian bank founded by Sonja Kohn, who met Madoff in 1985 while living in New York.[279] Ninety percent of the bank's income was generated from Madoff investments.[280]

In 1992 Kohn introduced Madoff to Mario Benbassat, founder of Genevalor Benbassat & Cie, and his two sons in New York, as a possible source of new funds for Madoff.[281][282][283] Genevalor set up five European feeder funds, including $1.1bn Irish fund Thema International Fund set up by Thema Asset Management, a British Virgin Islands-based company 55 per cent owned by Genevalor, and invested almost $2 billion with Madoff.[281][282][284] Thema International paid fees of 1.25 per cent ($13.75m a year) to Genevalor Benbasset & Cie.[284] The Wall Street Journal 2008 жылдың желтоқсанында компания Madoff инвестициялық жанжалында Madoff инвестицияларын тарататын негізгі ойыншы деп айтылғанын хабарлады.[285]

2008 жылдың желтоқсанында Medici өзінің екі қоры - Herald USA Fund және Herald Luxembourg Fund - Madoff шығынына ұшырады деп хабарлады. 2009 жылдың 2 қаңтарында FMA, Австрияның банктік реттеушісі, Medici Bank-ті бақылауға алып, банкті бақылауға супервайзер тағайындады.[286] Bank Medici АҚШ-тағы және Австриядағы клиенттерімен соттасты.[287] Вена мемлекеттік прокуроры Медоффпен шамамен 2,1 миллиард доллар инвестициялаған Банк Медичи мен Конға қатысты қылмыстық тергеу бастады.[288] 2009 жылы 28 мамырда Medici Bank австриялық банктік лицензиясынан айырылды. Кон мен банкке тергеу жүргізілді, бірақ оған қылмыстық құқық бұзушылық жасалды деп айыпталған жоқ.[289][290]

Кінәсіздік жобасы

The Кінәсіздік жобасы ішінара Madoff-тың мифтік ақшасымен қаржыландырылған ауқатты жұп Кен мен Жанна Леви-Черчтің қолдауымен JEHT Foundation жеке қайырымдылық қоры қаржыландырды. Жанна Леви-Черчтің шығындары оны өзінің де, ата-анасының да - 244 миллион доллар жоғалтқан Бетти мен Норман Ф.Леви атындағы қордың жұмысын тоқтатуға мәжбүр етті. JEH жағдайы аз адамдарға, әсіресе бұрын сотталғандарға көмектесті.[291][292] (Қараңыз Madoff инвестициялық жанжалына қатысушылар: Норман Ф. Леви)

Westport National Bank

2010 жылдың сәуірінде, Коннектикут Бас Прокуроры Ричард Блументаль Мадоффтың алаяқтық әрекеттеріне «тиімді көмектескені» үшін Westport National Bank пен Роберт Л.Сильверменді сотқа берді. Банк талаптары бойынша Madoff инвестицияларына кастодиан ретінде жинап алған банк төлемдерін қосқанда, 16,2 млн. Силвермэннің 240 клиенті банкті кастодиан ретінде пайдаланып Мадоффқа шамамен 10 миллион доллар инвестициялады. Банк заңсыздықты жоққа шығарды.[293]

Халықаралық қор

2017 жылдың қыркүйегінде бұрын болған жағдай бойынша Ирландияның Жоғарғы соты, Халықаралық қор Мадоффтың алаяқтықтары салдарынан болған алаяқтық құрбандарының атынан келіп түскен сенімді басқарушы сот ісін шешу үшін 687 миллион доллар төлеуге келіскен.[294]

Picower қоры

The Picower Foundation 2002 жылы құрылған, Picower Оқыту және есте сақтау институты сияқты топтарға қолдау көрсеткен елдегі қайырымдылықтың бірі болды. Массачусетс технологиялық институты, Біріншіден, адам құқықтары, Нью-Йорк қоғамдық кітапханасы және Балалардың денсаулығы қоры. Ол ең үлкен 71-ші тізімге енгізілді Қорлар кеңесі. Хабарларға қарағанда, қор Madoff-қа 1 миллиард доллар инвестиция салған. Джеффри Пикауэр Бернард Мэдоффтың 30 жыл бойы досы болған. Picower Foundation, Madoff-қа инвестиция салған басқа да кішігірім қайырымдылық ұйымдарымен бірге 2008 жылдың желтоқсанында жабылатындығын мәлімдеді.[295]

Питер Мэдофф

2012 жылдың маусымында Мэдоффтың ағасы Питер «Манхэттендегі Федералды округтық сотқа келіп, басқалармен қатар жазбаларды қолдан жасағанын, бағалы қағаздарды реттеушілерге жалған мәлімдеме жасағанын және оның жұмысына кедергі келтіретінін мойындауы керек еді» деп күткен. Ішкі кірістер қызметі."[296] 2012 жылдың желтоқсанында ол Понци схемасына қатысқаны үшін 10 жылға бас бостандығынан айырылды.[297]

Суицидтер

Рене-Тьерри Магон де ла Вильехучет

2008 жылғы 23 желтоқсанда Access International Advisors LLC құрылтайшыларының бірі, Рене-Тьерри Магон де ла Вильехучет, өзінің компания кеңсесінде өлі күйінде табылды Мэдисон-авеню Нью-Йоркте. Оның сол жақ білегі тілінген, де ла Вильехучет алған ұйықтататын дәрілер, көрінген жерде а суицид.[298][299][300]

Ол өмір сүрді Нью-Рошель, Нью-Йорк және көрнекті француз отбасынан шыққан. Жоқ болса да суицид туралы ескерту оқиға орнынан табылды, Франциядағы ағасы Бертран қайтыс болғаннан кейін көп ұзамай Рене-Тьерри өзінің инвесторларының ақшасын жоғалтқаны үшін өкінетінін және жауапкершілікті сезінетінін ескертеді.[298] The ФБР және ӘКК де ла Виллехучеттің алаяқтыққа қатысы бар деп сенбеді.[300] Гарри Маркополос бірнеше жыл бұрын де Ла Виллехучетпен кездескенін және оған Мадофф заңды бұзуы мүмкін екенін ескерткенін айтты.[301] 2002 жылы Access Madoff компаниясымен басқарылатын 1,2 миллиард доллардың шамамен 45% -ын инвестициялады. 2008 жылға қарай Access 3 миллиард долларды басқарды және Мэдоффқа салынған қаражат үлесін шамамен 75% дейін жеткізді. Де ла Виллехучет өзінің бүкіл байлығын және оның ағасы Бертранның 20% -ын Мэдоффқа салған.[302] Бертран Рене-Тьерри Мэдоффты білмейтінін, бірақ байланыс Рене-Тьерридің AIA-дағы серіктесі, француз банкирі Патрик Литтайе арқылы болғанын айтты.[303]

Уильям Фокстон

2009 жылдың 10 ақпанында жоғары дәрежеде безендірілген британдық солдат Уильям Фокстон, OBE,[304] 65 жасар, саябақта өзін-өзі атып тастады Саутгемптон, Англия, отбасының барлық жинақ ақшасын жоғалтқан. Ол АҚШ-тың Herald қорына және Herald Luxembourg қорына қаражат салған, фидер қорлары Мадофф үшін Bank Medici Австрияда.[305][306][307]

Марк Мэдофф

Мадоффтың үлкен ұлы Марк Мэдофф 2010 жылдың 11 желтоқсанында, әкесін қабылдағаннан кейін екі жылдан кейін өлі күйінде табылды. Ол Нью-Йорктегі пәтерінде ит бауымен асылып, өзін-өзі өлтіргені анықталды, бірақ билік оның айтуынша өзін-өзі өлтіру туралы жазба қалдырмады.[308][309]

Жанжал басталғаннан кейін Марк Уолл-стриттегі сауда жұмысынан сәтсіз ізденді және ол қылмыстық іс қозғау мүмкіндігіне алаңдап отырғаны туралы хабарланды, өйткені федералдық прокурорлар қылмыстық-салықтық алаяқтық туралы тергеу жүргізіп жатыр. Сот тағайындаған сенім білдірілген Ирвинг Пикард сотқа тартылған Мадофф отбасы мүшелерінің арасында Марктің екі кішкентай баласы да болды.[310]

Пикард өзінің сот ісінде Марк пен Мадоффтың басқа отбасы мүшелері «жалған және артта қалған мәмілелер» арқылы он миллион долларларды заңсыз жолмен тапқан және өтелмеген жылжымайтын мүлікті сатып алу үшін жалған құжатталған қарыздар деп мәлімдеді. Пикард сонымен қатар Марк әкесінің фирмасының алаяқтық әрекеттерін мойындай алатын жағдайға жетті, өйткені Марк сауда-саттықтың тең директоры, әкесінің жоқ кезінде фирманың басшысы болып тағайындалған және бірнеше бағалы қағаздарға лицензия алған - 7, 24 сериялар және 55 Қаржы саласын реттеу органы. Алайда, ол Мадоффтың алаяқтыққа қатысы бар компаниядан айырмашылығы бар Madoff компаниясының бөлімшесінде жұмыс істеді, ол ешқандай заң бұзушылық жасамады.[311]

Чарльз Мерфи

Чарльз Мерфи, хедж-қордың атқарушы директоры Фэйрфилд Гринвич тобы Madoff-қа 7 миллиард доллардан астам инвестиция салған, оның 50 миллионға жуық жеке байлығы, 24 қабаттан секірді Sofitel New York Hotel 2017 жылғы 27 наурызда.[312]

АҚШ-тың бағалы қағаздар және биржалар жөніндегі комиссиясы

Madoff инвестициялық жанжалы әшкереленгеннен кейін ӘКК-нің бас инспекторы агенттіктің бірқатар қызыл жалаулар мен кеңестерге қарамастан схеманы ашпауына байланысты қызметтік тергеу жүргізді. 2009 жылдың қыркүйегінде ӘКК 477 беттік есепті шығарып, ӘКК-нің бұл қызыл жалауларды қалай жіберіп алғаны туралы және ӘКК емтихан алушыларына алаяқтықты табудың бірнеше рет мүмкіндіктерін анықтады және олардың күш-жігерінің қаншалықты нәтижесіз болғанын анықтады.[313][314] Есептегі ұсыныстарға сәйкес ӘКК-нің сегіз қызметкері тәртіптік жазаға тартылды; ешқайсысы жұмыстан шығарылған жоқ.[315]

JPMorgan Chase

2014 жылғы 7 қаңтарда, Forbes журнал және басқа да ақпарат агенттіктері банк туралы хабарлады JPMorgan Chase, «онда Мадофф өзінің алаяқтық орталығында банктік шотты сақтаған», есеп айырысу үшін 1,7 млрд. Бұл банкке қатысты Madoff дауынан туындаған кез келген ықтимал қылмыстық істі шешті. JPMorgan федералды прокурорлармен екі мәселені шешу үшін кейінге қалдырылған прокурорлық келісім жасады ауыр қылмыс бұзғаны үшін айыптау Банк құпиясы туралы заң. Банк «құжат тапсырмағанын» мойындадыКүдікті әрекет туралы есеп «Профессорлардың ойынша, тиісті айыптауға қарсы болған Мадофф туралы қызыл жалаулар көтерілгеннен кейін»ақшаны жылыстату сәйкестік рәсімдері бар.[316][317][318]

Төлемдер

Bloomberg Business News 2016 жылы шамамен 2,5 миллиард долларлық инвесторлар өздерінің жоғалған қаражаттарын талап етуге күш салмағаны туралы хабарлады. Сарапшылар бұл тараптар өздерінің инвестициялары есірткі бизнесімен айналысу немесе салық төлеуден жалтару сияқты заңсыз әрекеттерден немесе АҚШ-та азаматтық жауапкершіліктері болғандықтан және АҚШ соттарының юрисдикциясына бағынғылары келмегендіктен үнсіз қалды деп күдіктенді.[319]

Ирвинг Пикард және оның командасы банкроттық туралы сотта Бернард Мэдоффтың фирмасының таратылуын қадағалап отырды және 2019 жылдың ортасына дейін схемадан пайда тапқандарға, егер олар схеманы білсе де, білмесе де, соттан шағым түсіру арқылы 13 миллиардтан астам долларды - бекітілген талаптардың 76 пайызын өндіріп алды. емес.[320][321] Даймонд Маккартидің заңгері Кэти Базойан Фелпс «мұндай қалпына келтіру ерекше және типтік емес» деген. тырнақ мұндай схемаларда 5 пайыздан 30 пайызға дейін, ал көптеген құрбандар ештеңе алмайды.[320] Пикард тек инвесторларды ғана емес, сонымен қатар пайда тапқандардың жұбайлары мен мүліктерін де, мысалы Бернард Мэдоффтың әйелі ретінде де іздеді (Рут Мэдофф ), қайтыс болған адамның жесірі мен мүлкі Стэнли Чайс, және қайтыс болған адамның жесірі мен мүлкі Джеффри Пикауэр, онымен ол $ 7,2 млрд есеп айырысуға жетті (ең үлкені) азаматтық тәркілеу АҚШ тарихындағы төлем).[125][322][323] «Егер сіз жіңішке болсаңыз, бұл жұмысты қабылдамайсыз», - деді Пикард.[324]

2019 жылдың мамыр айында Рут Мэдофф Пикардпен келісімге келіп, $ 250,000 ақшалай және тағы 344,000 $ - немерелеріне сеніп тапсыруға келісім берді.[325]

Сондай-ақ қараңыз

Пайдаланылған әдебиеттер

  1. ^ «Мадофф ісі: уақыт шкаласы». The Wall Street Journal. 6 наурыз, 2009 ж. Алынған 6 наурыз, 2009.
  2. ^ Дэвид Гловин (11 ақпан, 2009). «Madoff прокурорлары айыптау үшін тағы 30 күн алады». Bloomberg L.P. Алынған 11 ақпан, 2009.
  3. ^ а б DeStefano, Энтони М. (7 наурыз, 2009). «Мадофф Понци схемасы бойынша өз кінәсін мойындайды деп күткен». Жаңалықтар күні. Алынған 7 наурыз, 2009.[өлі сілтеме ]
  4. ^ Брей, Чад (2009 ж. 12 наурыз). «Мадофф жаппай алаяқтық үшін кінәлі». The Wall Street Journal. Dow Jones, Inc. Алынған 16 қазан, 2015.
  5. ^ «Тарихтағы ең үлкен алаяқтық 50 миллиард долларлық Мадофф Понци схемасы». 13 желтоқсан, 2008 ж.
  6. ^ «ӘКК Бернард Л. Мадоффқа бірнеше миллиард долларлық Понци схемасы үшін айып тағуда (2008–293)». SEC.gov. АҚШ-тың бағалы қағаздар және биржалар жөніндегі комиссиясы. 11 желтоқсан, 2008 ж. Алынған 11 желтоқсан, 2008.
  7. ^ Рэндалл, Дэвид (2008 жылғы 14 желтоқсан). «Бай инвесторлар Уолл Стриттегі алаяқтықтан» жойылды «». Тәуелсіз. Лондон. Алынған 17 желтоқсан, 2008.
  8. ^ «АҚШ прокурорлары Мэдофф схемасының мөлшерін 50 миллиардтан 64 миллиард долларға дейін жаңартты». Reuters. 11 наурыз, 2009 ж. Алынған 26 сәуір, 2009.
  9. ^ Хипуэлл, Дейдр (12 желтоқсан 2008). «Уолл Стриттің аңызы Бернард Мэдофф« 50 миллиард долларлық Понци схемасы бойынша қамауға алынды'". Times Online. Лондон: Times Газеттер Ltd. Алынған 13 желтоқсан, 2008.
  10. ^ Прокурорлар Берни Мэдоффтың жарты инвесторы Понци схемасында ештеңе жоғалтпады дейді, Нью-Йорктегі 2009 жылғы 23 қыркүйектегі мақала Күнделікті жаңалықтар. Алынған 23 қыркүйек 2009 ж.
  11. ^ а б c г. e f ж Маркополос, Гарри (2010). Ешкім тыңдамайды: Нағыз қаржылық триллер. Джон Вили және ұлдары. ISBN  978-0-470-55373-2.
  12. ^ а б c Карузо, Дэвид (18 желтоқсан, 2008). «Madoff тергеушілері серіктестер іздейді». AOL. Associated Press. Архивтелген түпнұсқа 2018 жылғы 22 қыркүйекте. Алынған 23 желтоқсан, 2008.
  13. ^ а б c г. Либерман, Дэвид; Паллави Гогой; Тереза ​​Ховард; Кевин Маккой; Мэтт Крантц (15 желтоқсан 2008). «Инвесторлар Мэдоффтың кенеттен құлдырауына таң қалады». USA Today. Алынған 24 желтоқсан, 2008.
  14. ^ а б c г. e Аппельбаум, Бинямин; Дэвид С. Хильзенрат; Амит Р.Пейли (13 желтоқсан 2008). «Барлығы бір үлкен өтірік». Washington Post. Washington Post компаниясы. б. D01. Алынған 12 желтоқсан, 2008.
  15. ^ «Мэдофф Уолл Стриттегі алаяқтық еврейлердің қайырымдылығына қауіп төндіреді». Алынған 13 желтоқсан, 2008.
  16. ^ Генрикес (13 желтоқсан 2008). «Инвесторлар үшін жоғалған сенім және ақша да». The New York Times. Алынған 13 желтоқсан, 2008.
  17. ^ «Madoff файлдары: Бернидің миллиардтары». Тәуелсіз. Лондон. 2009 жылғы 29 қаңтар. Алынған 26 сәуір, 2009.
  18. ^ Bloomberg (1 ақпан, 2009). «Мадоффтың тактикасы 1960 жылдары, қайын атасы рекрутер болған кезде пайда болды | Іскерлік ерекшеліктері | Иерусалим посты». Jpost.com. Архивтелген түпнұсқа 2011 жылғы 15 маусымда. Алынған 26 сәуір, 2009.
  19. ^ а б c г. e f де ла Мерсед, Майкл Дж. (2008 жылғы 24 желтоқсан). «Madoff бөлімшесін сатуға күш салынуда». The New York Times. Алынған 24 желтоқсан, 2008.
  20. ^ Вайнер, Эрик Дж. (2005). Не пайда болады: Қазіргі Уолл Стриттің цензурасыз тарихы оны болған банкирлер, брокерлер, бас директорлар мен арамдар айтқан.. Кішкентай, қоңыр және компания. 188–192 бб. ISBN  0-316-92966-2. Алынған 13 наурыз, 2009.
  21. ^ «Иесінің есімі есікте». Madoff.com. Архивтелген түпнұсқа 2008 жылғы 14 желтоқсанда. Алынған 11 желтоқсан, 2008.
  22. ^ а б c г. e Смит, Рендалл (16 желтоқсан 1992). «Уолл-стрит құпиясында тақтаға үлкен бәсекелестік бар». The Wall Street Journal.
  23. ^ Фейер, Алан; Хогни, Кристин (2008 жылғы 12 желтоқсан). «Тұрақты айыпталушы: қаржы және қайырымдылық тірегі». The New York Times. Алынған 27 қазан, 2011.
  24. ^ Зерттеу көздері Мадофф көмекшісінің рөлі, есепші. The Wall Street Journal, 23 желтоқсан, 2008 ж.
  25. ^ Колкер, Карлин; Тиффани Кари; Сайджел Кишан (23 желтоқсан, 2008). «Мадофф құрбандары пайданы қайтаруға мәжбүр болуы мүмкін, директор». Bloomberg жаңалықтары. Алынған 24 желтоқсан, 2008.
  26. ^ а б c «Бернард Мадоффтың өтініші (АҚШ-қа қарсы Бернард Мадоффқа қарсы)» (PDF). The Wall Street Journal. 2009 жылғы 12 наурыз. Алынған 12 наурыз, 2009.
  27. ^ Вильгельм, Уильям Дж .; Джозеф Д. Даунинг (2001). Ақпараттық нарықтар: бизнес қаржылық инновациялардан не үйрене алады. Гарвард іскерлігі. б.153. ISBN  1-57851-278-6. Алынған 13 наурыз, 2009. Мадофф.
  28. ^ Принстон университеті Студенттердің арнайы тобы (2005 ж. Қаңтар). «ХАЛЫҚАРАЛЫҚ САУДА БАҒАЛАРЫНЫҢ ЕРЕЖЕСІ» (PDF). АҚШ-тың бағалы қағаздар және биржалар жөніндегі комиссиясы. б. 58. Алынған 17 желтоқсан, 2008.
  29. ^ Харрис, Ларри (2003). Сауда және биржалар: тәжірибешілерге арналған нарықтың микроқұрылымы. Оксфорд университетінің баспасы. б. 290. ISBN  0-19-514470-8. Алынған 13 наурыз, 2009.
  30. ^ Феррелл, Аллен (2001). «Тапсырыс ағыны үшін төлем» проблемасын шешуге арналған ұсыныс « (PDF). 74 С.Кал.Рев. 1027. Гарвард. Алынған 12 желтоқсан, 2008.
  31. ^ Батталио, Роберт Х .; Тим Лофран (2007 жылғы 15 қаңтар). «Сіздің брокеріңізге тапсырыс ағыны үшін төлем көмектесе ме, сізге зиян тигізе ме?» (PDF). Нотр-Дам университеті. Алынған 12 желтоқсан, 2008.
  32. ^ а б Макмиллан, Алекс (29 мамыр 2000). «Сұрақ-жауап: Madoff Talks Trading». CNN. Алынған 11 желтоқсан, 2008.
  33. ^ Генрикес, Диана Б .; Алекс Беренсон (14 желтоқсан 2008). «17-қабат, байлық жоғалып кетті». The New York Times. Алынған 23 желтоқсан, 2008.
  34. ^ Довканц, Кит; Алекс Беренсон (16 желтоқсан, 2008). «Ашылды: Сиқырлы Мэдоффтың отбасы» Мэйфейрдің қақ ортасындағы «шошқа банкі». Кешкі стандарт. Архивтелген түпнұсқа 20 желтоқсан 2008 ж. Алынған 25 желтоқсан, 2008.
  35. ^ Кресвелл, Джули (2009 ж., 24 қаңтар). «Дарынды мырза Мадофф». The New York Times. Алынған 25 қаңтар, 2009.
  36. ^ Madoff Securities International Ltd - Raven & Ors (2013) EWHC 3147 (Comm) (18 қазан 2013), BAILII
  37. ^ а б c г. e f Мойер, Лиз (2008 ж., 23 желтоқсан). «SEC 1992 жылы Madoff алдауын тоқтата алар ма еді?». Forbes. Архивтелген түпнұсқа 2009 жылдың 1 ақпанында. Алынған 24 желтоқсан, 2008.
  38. ^ Джим Восспен сұхбат Блумберг
  39. ^ а б Беренсон, Алекс; Анрикес, Диана Б. (13 желтоқсан, 2008). «Қараңызшы, Уолл Сиқыршы сиқырлы скептиктер табады». The New York Times. Алынған 15 желтоқсан, 2008.
  40. ^ а б c Арведлунд, Эрин Э. (2001 ж. 7 мамыр). «Сұрама, айтпа - Берни Мэдофф өте құпия, ол тіпті инвесторлардан анамды сақтауды сұрайды" (PDF). Баррондікі. Алынған 12 тамыз, 2009.
  41. ^ Зукофф, Митчелл (2008 ж. 29 желтоқсан). «Қайырымдылық жасаулар Мадоффтың құпия формуласының бір бөлігі болды ма? - 29 желтоқсан 2008 ж.». Money.cnn.com. Алынған 26 сәуір, 2009.
  42. ^ а б «Мадоффтың ақшасын табу үшін алда тұрған күрделі міндет, серіктестер». Associated Press. 2009 жылғы 13 наурыз. Алынған 13 наурыз, 2009.
  43. ^ Қауіпсіз, Морли (27 қыркүйек, 2009). «Madoff Scam: Ликвидатормен кездесу». 60 минут. CBS жаңалықтары. 1-4 бет. Алынған 28 қыркүйек, 2009.
  44. ^ а б c г. e Хенрикес, Диана Б. (20 желтоқсан, 2008). «Мадофф схемасы шекарадан тыс толқындарды сақтады». The New York Times. Алынған 22 желтоқсан, 2008.
  45. ^ а б Чернофф, Аллан (26 желтоқсан, 2008). «Берни Мэдоффты не айдады». CNN. Алынған 26 желтоқсан, 2008.
  46. ^ «50B алаяқтықтан асқан инвестордың ашуы»'". New York Post. 14 желтоқсан 2008. мұрағатталған түпнұсқа 2008 жылғы 17 желтоқсанда. Алынған 17 желтоқсан, 2008.
  47. ^ Қоңыр, Ян (31 желтоқсан 2016). «Палм-Бичтің ішіне көзқарас, онда бай канадалықтар Дональд Трамптан бір дәрежеде алшақтайды». Глобус және пошта.
  48. ^ Биггс, Бартон (3 қаңтар, 2009). «Аффиниттік понци схемасы». Newsweek. Алынған 9 наурыз, 2009.
  49. ^ а б Шварц, Нельсон Д. (24 желтоқсан, 2008). «Madoff мәмілелері жеке Швейцария банкіне дақ түсіреді». The New York Times. Алынған 23 желтоқсан, 2008.
  50. ^ «» Маркетинг бойынша кеңес: Мэдофф өзінің мақсатты нарығын білді « Мұрағатталды 16 наурыз 2009 ж., Сағ Wayback Machine Маркетинг докторы блогы. 2008 жылғы 18 желтоқсан.
  51. ^ ALEX BERENSON; DIANA B. HENRIQUES (12 желтоқсан, 2008). «Қараңызшы, Уолл Сиқыршы сиқырлы скептиктер табады». The New York Times. Алынған 9 наурыз, 2009.
  52. ^ «Клиенттерді алдады деп айыпталған көрнекті саудагер», The New York Times 12 желтоқсан, 2008.
  53. ^ Жіберуші, Генри (2008 ж., 21 желтоқсан). «Мадофф нарықтарда» білінген «болды». Financial Times. Алынған 25 желтоқсан, 2008.
  54. ^ Барлин, Сюзанна (23 желтоқсан, 2008). «Мадофф ісі сәйкестікке қатысты сұрақтар туғызды». The Wall Street Journal. Алынған 1 наурыз, 2008.
  55. ^ Уильямсон, Элизабет; Кара Сканнелл (2008 жылғы 18 желтоқсан). «Өнеркәсіптік топтардағы отбасылық хабарламалар». The Wall Street Journal. Алынған 1 наурыз, 2009.
  56. ^ а б Лерер, Лиза (18 желтоқсан, 2008). «Питер Мэдофф отставкаға кетеді». Саяси. Алынған 1 наурыз, 2009.
  57. ^ Уильямсон, Элизабет (22 желтоқсан, 2008). «Шана Мэдоффтың ағаймен байланысы». The Wall Street Journal. Алынған 1 наурыз, 2009.
  58. ^ Джейверс, Эамон; Лиза Лерер (16 желтоқсан, 2008). «Мадофф Вашингтондағы ықпалды сатып алды». Саяси. Алынған 1 наурыз, 2009.
  59. ^ Мадофф, Шана. «Сан-Францискодағы таңғы ас». Бағалы қағаздар өнеркәсібі және қаржы нарықтары қауымдастығының сәйкестігі және заңды бөлімі. Архивтелген түпнұсқа 2014 жылдың 3 қыркүйегінде. Алынған 1 наурыз, 2009.
  60. ^ Закары А. Голдфарб, ӘКК қызметкері Мадофф туралы ескерткен болатын; Адвокат дабылды көтерді, содан кейін басқа жерге бағытталды, Washington Post, 2 шілде 2009 ж.
  61. ^ а б c г. e Джером Де Лавенере Луссан (2012). Financial Times-қа қаражат салуға арналған нұсқаулық: инвестицияларды таңдау, менеджерлерді бағалау және байлығыңызды қалай қорғау керек. FT пернесін басыңыз. ISBN  9780273732853. Алынған 9 ақпан, 2013.
  62. ^ Уильямсон, Элизабет (22 желтоқсан, 2008). «Шана Мэдоффтың ағаймен байланысы». Wall Street Journal. Алынған 15 ақпан, 2013.
  63. ^ Найджел Да Коста Льюис (2012). Тәуекелдерді басқарудың негізгі ережелері. CRC Press. ISBN  9781439816189. Алынған 14 ақпан, 2013.
  64. ^ а б АҚШ ӘКК Тергеу басқармасы (31 тамыз, 2009). «ӘКК-нің Бернард Мадоффтың Понци схемасын ашпауына байланысты тергеу (көпшілікке арналған нұсқасы); Б. Суонсонның Шене Мэдоффпен ӘКК тергеу бюросы үшін Мадофф Понзи схемасын ашудағы тергеу қызметі үшін алғашқы байланысы». Алынған 15 ақпан, 2013.
  65. ^ «E-Mails Maddoff фирмасы арқылы SEC ішкі драмасын ашады». Fox Business. 4 наурыз, 2006. Алынған 15 ақпан, 2013.
  66. ^ Дебора Харт Стробер; Джералд Стробер; Джеральд С.Стробер (2009). Апат: әлемді алдап соққан адам Бернард Л.Мэдоффтың оқиғасы. Phoenix Books, Inc. ISBN  9781597776400. Алынған 14 ақпан, 2013.
  67. ^ Александр Дэвидсон (2010). Дүниежүзілік қаржы нарықтары қалай жұмыс істейді: халықаралық инвестициялар мен ақша ағындарын түсінуге арналған анықтамалық нұсқаулық. Kogan Page Publisher. б.118. ISBN  9780749458218. Алынған 14 ақпан, 2013.
  68. ^ Чарльз Гаспарино (15 желтоқсан 2008). «Мадофф құрбандары ӘКК-де мүдделер қақтығысын талап етеді». CNBC. Архивтелген түпнұсқа 2013 жылғы 16 желтоқсанда. Алынған 15 ақпан, 2013.
  69. ^ Zachary A. Goldfarb (2 шілде, 2009). «ӘКК тергеушісі Мадоффты бірнеше жыл бұрын көтерді, басқа жаққа қарауды сұрады». Washington Post. Алынған 15 ақпан, 2013.
  70. ^ а б Пресслер, Джессика (2 шілде, 2009). «ӘКК адвокаты Мэдоффқа қатысты сұрақтарды 2004 жылы көтерген». Нью-Йорк журналы. Алынған 15 ақпан, 2013.
  71. ^ Аль Льюис (2009 жылғы 12 қыркүйек). «Нағыз махаббатты ешқашан реттеуге болмайды». Денвер посты. Алынған 19 ақпан, 2013.
  72. ^ Сандлер, Линда (2008 жылғы 22 желтоқсан). «Facebook Madoff веб-парағын көңілділіктен кейін жояды». Блумберг. Алынған 15 ақпан, 2013.
  73. ^ «Ойыншы Мадофонға айналуы мүмкін емес», Стивен Лабатон, 18 желтоқсан, 2008, The New York Times
  74. ^ Дэвид Котц, Х. (2009). ӘКК-нің Бернард Мадоффтың Понци схемасын ашпауына байланысты тергеу ... ISBN  9781437921861. Алынған 1 наурыз, 2013.
  75. ^ Лабатон, Стивен (16 желтоқсан, 2008). «Ойыншы Мадофонға айналуы мүмкін емес». The New York Times.
  76. ^ Дэвид Котц, Х. (2009). ӘКК-нің Бернард Мадоффтың Понци схемасын ашпауына байланысты тергеу ... ISBN  9781437921861. Алынған 1 наурыз, 2013.
  77. ^ «ӘКК қызметкері Мадоффтың отбасына үйленді - ABC News». Abcnews.go.com. 16 желтоқсан, 2008 ж. Алынған 26 сәуір, 2009.
  78. ^ а б c г. e f ж сағ мен j Сканнелл, Кара (5 қаңтар, 2009). «Madoff қуғыштары жылдар бойы қазылған, ешқашан жоқ». The Wall Street Journal. Алынған 5 қаңтар, 2009.
  79. ^ а б c Джонсон, Харриет (8 наурыз, 2009). "Sun Sentinel эксклюзивті: Мадоффтың бұрынғы серіктесі Майкл Биенс үнсіздікті бұзды - Оңтүстік Флорида Sun-Sentinel.com «. Sun-sentinel.com. Алынған 5 сәуір, 2016.
  80. ^ Хили (13 желтоқсан 2008). «Бостондық донорлар миллиондардың арасынан шықты». Бостон Глоб. Алынған 13 наурыз, 2009.
  81. ^ а б Өкілдер палатасының қаржылық қызметтер комитеті (2009). «Madoff Fraud тергеу және қаржы нарығын реттеу». C-SPAN.[тұрақты өлі сілтеме ]
  82. ^ а б «Madoff файлдары: Бернидің миллиардтары». Тәуелсіз. Лондон. 2009 жылғы 29 қаңтар. Алынған 26 сәуір, 2009.
  83. ^ а б «Markopolos айғақтар» (PDF). The Wall Street Journal.
  84. ^ Madoff алаяқтық ісі ӘКК туралы сұрақтар тудырады Associated Press. Мұрағатталды 19 желтоқсан, 2008 ж Wayback Machine
  85. ^ Press, Associated (3 ақпан, 2009). «Бернард Мэдофф туралы куәлік беруі керек деп ескерткен адам - ​​BostonHerald.com». BostonHerald.com . Алынған 26 сәуір, 2009.
  86. ^ а б Серчук, Дэвид (20 желтоқсан, 2008). «Махаббат, Мадофф және ӘКК». Forbes. Алынған 24 желтоқсан, 2008.
  87. ^ 1991 ж. Мадоффтың алдауына барған күрт күрт
  88. ^ «Мадоффтың схемасын анықтаған адам». CBS жаңалықтары. 27 ақпан, 2009 ж.
  89. ^ Шатасқан веб-сайттар Джеймс Б. Стюарт с. 2011 Джеймс Б. Стюарт 2011 (Penguin Press, АҚШ; 2011) с.387
  90. ^ Маркополос, Гарри (7 қараша, 2005). «Әлемдегі ең үлкен хедж-қор - алаяқтық» (PDF). Wall Street Journal Online. Мұрағатталды (PDF) түпнұсқадан 2010 жылғы 22 маусымда. Алынған 22 желтоқсан, 2008.
  91. ^ E&P қызметкерлері (4 ақпан, 2009). «Сыбырлаушы» Мадовтың алдауына «WSJ» ұсынғанын мәлімдеді, қағаз әрекет ете алмады «».
  92. ^ а б Шайнар, Роберт (4 ақпан, 2009). «Ессіз ысқырғыш өзінің тарихын айтады». УАҚЫТ. Алынған 26 сәуір, 2009.
  93. ^ «Лоуренс Р. Велвель: Мэдоффпен инвестициялау». Counterpunch.org. Алынған 26 сәуір, 2009.
  94. ^ «Мадоффтың ағасы фирма инвестицияларын тексеруге айтты». Блумберг. 2009 жылғы 4 ақпан.
  95. ^ Шатасқан веб-сайттар Джеймс Б. Стюарт с. 2011 Джеймс Б. Стюарт 2011 (Penguin Press, АҚШ; 2011) 366 - 367 бб
  96. ^ Фицджеральд, Джим (2008 жылғы 18 желтоқсан). «Madoff қаржылық империясын шағын фирма тексереді: бір жігіт». Сиэтл Таймс. Associated Press. Алынған 18 желтоқсан, 2008.
  97. ^ Voreacos, Дэвид (16 желтоқсан, 2008). «Нью-Йорк прокуроры Мадовтың аудиторлық зиянын тастады; АҚШ-қа жақтайды». Bloomberg жаңалықтары. Алынған 24 желтоқсан, 2008.
  98. ^ Куве, Закери (15 желтоқсан 2008). Эндрю Росс Соркин (ред.) «Madoff сауда жазбаларына көзқарас». Мәміле кітабы. The New York Times. Алынған 22 желтоқсан, 2008.
  99. ^ «Уолл Стрит Титан бірнеше жыл бойы инвесторларды алдауы мүмкін». CNBC. Архивтелген түпнұсқа 2011 жылғы 11 маусымда. Алынған 13 желтоқсан, 2008.
  100. ^ Цукерман (13 желтоқсан 2008). «Алымдар, тіпті қайтарымдар және аудитор көтерілген жалаулар». The Wall Street Journal.
  101. ^ Шатасқан веб-сайттар Джеймс Б. Стюарт с. 2011 Джеймс Б. Стюарт 2011 (Penguin Press, АҚШ; 2011) б.363 - 371
  102. ^ Дэвид Б.Карузо (13 желтоқсан, 2008). «Сенімді адам, $ 50B», алып Понци схемасы"". Сиэтл Таймс. Associated Press. Алынған 9 наурыз, 2009.
  103. ^ Гамильтон (2008 жылғы 13 желтоқсан). «Мадоффтың сенімді қайтарымы күмән тудырды». LA Times. Алынған 13 желтоқсан, 2008.
  104. ^ I4U жаңалықтары. «Бернард Мэдофф». Архивтелген түпнұсқа 2013 жылғы 12 қыркүйекте. Алынған 26 қыркүйек, 2014.
  105. ^ «Бүгін баспасөзде - Тайвань күн». Архивтелген түпнұсқа 2013 жылғы 12 қыркүйекте. Алынған 26 қыркүйек, 2014.
  106. ^ Пирамида ойындары: Берни Мадофф және оның дайын шәкірттері Майкл Лейдиг, 287–311 беттер, Medusa Publishing, ISBN  9780957619142
  107. ^ Henriques 2011, б. 166.
  108. ^ Henriques 2011, 195-196 бб.
  109. ^ а б c г. Росс, Брайан (2015). Мадофф шежіресі. Кингсвелл. ISBN  9781484781401.
  110. ^ МакКул, Грант (27.02.2009). «Алушы Мэдоффтың 164 миллион долларды Ұлыбританиядағы фирмадан АҚШ-қа көшкенін айтады | Reuters». Uk.reuters.com. Алынған 26 сәуір, 2009.
  111. ^ а б Брей, Чад (25.02.2009). «Инвестордың костюмі босатылды - WSJ.com». Online.wsj.com. Алынған 26 сәуір, 2009.
  112. ^ «Madoff Sought, тұтқындауға бірнеше күн қалғанда ақша алған». SmartMoney. 2009 жылғы 9 қаңтар. Алынған 29 қаңтар, 2009.
  113. ^ Henriques 2011, 5-6 беттер.
  114. ^ Henriques 2011, 12-13 бет.
  115. ^ а б Дэвид Гловин, Дэвид Вореакос және Дэвид Шир (24.02.2009). «Мадоффқа көмек болу керек еді, - дейді адвокаттар, сенімді басқарушының есебіне сілтеме жасай отырып. Bloomberg.com. Алынған 28 сәуір, 2011.
  116. ^ а б Эфрати, Амир (2009 ж. 18 мамыр). «Мадофф құрбандары тергеуге алынды». Wall Street Journal. Алынған 16 наурыз, 2010.
  117. ^ Сантош Надгир және Грант МакКул (13 мамыр 2009). «Сот процесі Picower-тің Мэдоффтан 5 миллиард доллар пайда табуын талап етеді». Reuters. Алынған 2 шілде, 2009.
  118. ^ Диана Б.Хенрикес және Закери Куве (12 мамыр, 2009). «Мадофф қамауға алынғанға дейін миллиардтаған қаражат алынды». New York Times. Алынған 2 шілде, 2009.
  119. ^ «Мадофф пал Джеффри Пикауэр Лонг-Айлендке жер қойды | Хосе Ламбиеттің». Page2live.com. Архивтелген түпнұсқа 2009 жылдың 1 қарашасында. Алынған 16 наурыз, 2010.
  120. ^ а б «Мадоффтың қамқоршысы» 7,2 миллиард есеп айырысуды «өзгертеді», NECN.
  121. ^ а б «БАНКРУТКИ КОДЕКСІ ЖӘНЕ ҚАУІПСІЗДІКТЕР МЕН БЕЛГІЛЕРДІ БЛМИСТІҢ ЕСЕП БЕРУШІЛЕРІ МЕН ЕСІМШІЛЕРДІҢ АРАСЫНДАҒЫ КЕЛІСІМДІ БЕКІТУ БОЙЫНША БАНКРУТКИ КОДЕКСІ МЕН ЕРЕЖЕЛЕРІНІҢ 105 (а) БӨЛІГІНЕ ЕМЕС»
  122. ^ а б Хенрикес, Диана Б. (22.06.2009). «Брокерлік фирма және тағы 4 адам Мадофф ісі бойынша сотқа тартылды». The New York Times. Алынған 22 маусым, 2009.
  123. ^ Стэндора, Лео (2 мамыр, 2009). «Лос-Анджелестің инвестициялық менеджері Стэнли Чайс Берни Мэдофф қорына ақша аударғаны үшін сотқа жүгінді». New York Daily News.
  124. ^ Пфайфер, Стюарт (2009 ж. 23 қыркүйек). «Қаржы кеңесшісі Стэнли Чайс Берни Мэдофф схемасы бойынша сотқа берді». Los Angeles Times. Алынған 16 наурыз, 2010.
  125. ^ а б c г. «Мадоффтың сенімді адамы менеджердің отбасымен 277 миллион долларға жетті» Reuters.
  126. ^ «БАНКРУПТИКАЛЫҚ КОДЕКС ЖӘНЕ ҚАУІПСІЗДІКТЕР МЕН СТАНЛЕЙЛІК ШАПТЫҢ ҚҰРАЛЫ ЖӘНЕ БАСҚА ДЕФАНТТАР МЕНЕН КЕЛІСІМ БЕКІТУ БАНКРУПТИКИ КОДЕКСІ ЖӘНЕ 9019 БАНКРУПТИКА РЕСІМІНІҢ ФЕДЕРАЛДЫҚ ЕРЕЖЕЛЕРІНІҢ 105 (а) БӨЛІМІНЕ СӘЙКЕС». 2016 жылғы 18 қараша.
  127. ^ «Бағалы қағаздар: Фэйрфилд Гринвич». Sec. State.ma.us. 2009 жылғы 1 сәуір. Алынған 26 сәуір, 2009.
  128. ^ Фрэнк, Роберт; Лаурицелла, Том (2 сәуір, 2009). «Мадофф фидері алаяқтық үшін айыпталды». Wall Street Journal. Алынған 26 сәуір, 2009.
  129. ^ «Madoff фидер қоры Массачусетспен есеп айырысады»
  130. ^ Хенрикес, Диана Б. (19 мамыр, 2009). «Сенім білдірілген адам Мадоффқа шығындар үшін хедж-қорды сотқа берді». The New York Times. Алынған 12 мамыр, 2010.
  131. ^ Джонс, Эшби (19 мамыр, 2009). «Пикард соңғы: Фэрфилд Гринвичке қарсы үлкен сот ісі». Wall Street Journal. Алынған 16 наурыз, 2010.
  132. ^ Стемпел, Джонатан (9 мамыр 2011). «Мэдоффтың сенімді өкілі Фэрфилд қорымен 1 миллиард долларлық келісім жасасты». reuters.com. Алынған 24 тамыз, 2019.
  133. ^ Мэдоффтың ағасы қамқоршылардың сот ісінде 90 миллион доллар төлеуге келіседі - LexisNexis® Заңды жаңалықтар бөлмесі
  134. ^ «10 жылдан кейін Берни Мэдоффтың айналасындағыларға не болды» CNBC.
  135. ^ «Рут Мэдофф АҚШ Маршалдары Пентхаусты басып алғанда, тонын сақтап қалуды сұрайды». FOX жаңалықтары. 2009 жылғы 2 шілде. Алынған 16 наурыз, 2010.
  136. ^ «Сенім білдірілген адам Рут Мэдоффты 44 миллионнан астам долларға сотқа берді» The Wall Street Journal.
  137. ^ Гроендаль, Борис (2009 ж., 12 ақпан). «Медисидің Коны Мэдофф төлемдерін алмағанын айтады». Reuters. Алынған 26 сәуір, 2009.
  138. ^ «Гальвин Мэдофф байланыстарымен фирманы жабуға тырысады». Бостон Глобус. 11 ақпан, 2009. мұрағатталған түпнұсқа 2009 жылғы 14 ақпанда. Алынған 26 сәуір, 2009.
  139. ^ «Мадоффтың әйелі Ұлыбританиядан 2 миллион доллар алды». CNBC. 2009 жылғы 27 наурыз. Алынған 26 сәуір, 2009.
  140. ^ «Биыл Ұлыбританияда Madoff алаяқтық айыптары салынуы мүмкін (Жаңарту4)». Блумберг. 2009 жылғы 27 наурыз. Алынған 26 сәуір, 2009.
  141. ^ а б «Мадофф үкім шығар алдында 170 миллиард доллар активінен айырылады». Washington Post. 2009 жылғы 27 маусым. Алынған 16 наурыз, 2010.
  142. ^ а б c г. Эфрати, Амир (28.06.2009). «Мадоффтың әйелі активті талап етеді». Wall Street Journal. Алынған 16 наурыз, 2010.
  143. ^ «Мадоффтан кейінгі өмір: Рут Коннектикутта 2,5 миллион долларға өмір сүреді» ABC News.
  144. ^ «Берни Мадоффтың Понци схемасы - жанжал оның отбасына қалай әсер етті, Руф, Марк және Эндрю» Қала және ел.
  145. ^ Джерти, Роберт; Стэндора, Лео (4 тамыз, 2009). «Берни Мадоффтың әйелі Рут ай сайынғы шығындарды есептеуге келіседі». New York Daily News. Нью Йорк. Алынған 16 наурыз, 2010.
  146. ^ Электрондық пошта Бұл (29.07.2009). «Сенім білдірілген адам Рут Мэдоффты 44,8 миллион долларға сотқа берді». The New York Times. Алынған 16 наурыз, 2010.
  147. ^ Фицджералд, Патрик (30 шілде, 2009). «Қамқоршы Рут Мэдоффты 44 миллионнан астам долларға сотқа берді». Wall Street Journal. Алынған 16 наурыз, 2010.
  148. ^ «Рут Мэдоффқа қарсы сот ісі (Ирвинг Пикард)». 2009 жылғы 1 наурыз. Алынған 16 наурыз, 2010.
  149. ^ Майк Гринлар / Пост стандарты. «Сиракузадағы Бернард Мэдоффтың адамынан ескерту белгілері қалай айналып өтті». Syracuse.com. Алынған 26 сәуір, 2009.
  150. ^ Эфрати, Амир (1 сәуір, 2009). «Судья Мадоффтың отбасының активтерін тоқтатады». Wall Street Journal. Алынған 26 сәуір, 2009.
  151. ^ Марголик, Дэвид (Шілде 2009). «Мадофф шежіресі, III бөлім: ұлдар білді ме». атаққұмарлық жәрмеңкесі. Алынған 25 маусым, 2009.
  152. ^ Луччетти, Аарон (3 қазан 2009). «Мадоффтың сенімді өкілі алаяқтардың отбасын сотқа берді». Wall Street Journal. Алынған 16 наурыз, 2010.
  153. ^ «Baker & Hostetler ЖШС» (PDF). ABC News. Алынған 7 қазан, 2012.
  154. ^ Ларри Ноймистер (12 желтоқсан 2010). «Мадофф ұлының өзін-өзі өлтіруі сенім білдірілген адаммен шайқастан кейін болды. Associated Press. Алынған 13 желтоқсан, 2010.
  155. ^ Анрикес, Диана Б. (3 қыркүйек, 2014). «Әкесінің алаяғы туралы айтқан Эндрю Мэдофф 48 жасында қайтыс болды». The New York Times. ISSN  0362-4331. Алынған 11 желтоқсан, 2018.
  156. ^ «Мадонфтың ұлдарының Понци схемасы бойынша 23 миллион долларлық қоныстар» Reuters.
  157. ^ «Tremont Group қоры Мэдоффпен 3,3 миллиард доллар инвестициялады (Жаңарту1)». Блумберг. 15 желтоқсан, 2008 ж. Алынған 26 сәуір, 2009.
  158. ^ «Мадоффтың сенімді өкілі Тремонтпен 1 ​​миллиард долларлық есеп айырысуда» Reuters.
  159. ^ Рэндалл, Дэвид (31 наурыз, 2009). «Судья Мадоффтың активтерін қатырады». Forbes. Архивтелген түпнұсқа 2013 жылдың 23 қаңтарында. Алынған 26 сәуір, 2009.
  160. ^ «Мадоффтың сенімді адамы Maxam қорымен $ 98 млн есеп айырысуға жетті»
  161. ^ а б «Мадофф құрбандары Кохмад елді мекенінде 32,1 миллион долларды қайтарып алады», - деп хабарлайды Reuters.
  162. ^ Джонатан Стемпел (21 тамыз, 2009). «Мадоффтың досы ӘКК-ні қалайды, сенімгердің айыптары жойылады». Reuters. Алынған 16 наурыз, 2010.
  163. ^ «Madoff’s London Operations Targeted In Suit» - LexisNexis® Legal Newsroom
  164. ^ Брей, Чад (16 желтоқсан, 2008). «3-ЖАҢАРТУ: Меркин, Аскот қоры Madoff инвестицияларына байланысты сотқа жүгінді». CNN. Dow Jones Newswires. Алынған 23 желтоқсан, 2008.[өлі сілтеме ]
  165. ^ «Меркин шағымы» (PDF). The Wall Street Journal.
  166. ^ Грейбоу, Марта (6 сәуір, 2009). «Меркин қорының операторы азаматтық алаяқтық үшін айыпталды». Reuters.
  167. ^ «Merkin Exhibit One» (PDF). The Wall Street Journal.
  168. ^ «Merkin Exhibit Two» (PDF). The Wall Street Journal.
  169. ^ «Merkin Exhibit Three» (PDF). The Wall Street Journal.
  170. ^ «Мэдофф ісі бойынша UniCredit жұмыстан шығаруды жеңді». Financial Times. 15 желтоқсан, 2008 ж. Алынған 26 ақпан, 2009.
  171. ^ Брей, Чад (18.07.2009). «Мадофф экс-аудитор Фрийлинг кінәлі емес айыпты бастайды». Wall Street Journal. Алынған 16 наурыз, 2010.
  172. ^ Диенст, Джонатан (30 қазан, 2009). «Мадофф бухгалтері мәміле жасауға дайын». NBC Нью-Йорк. Алынған 16 наурыз, 2010.
  173. ^ а б Мэттью Голдштейн, Медофф бухгалтері түрмеде отырудан қашады, New York Times (28 мамыр, 2015).
  174. ^ «Америка Құрама Штаттары Фрэнк ДиПаскалиға қарсы, кіші» (PDF). ABC News. Алынған 7 қазан, 2012.
  175. ^ «Франк ДиПаскали кінәлі, Бернард Мэдоффтың кінәсі». ABC News. 11 тамыз, 2009 ж. Алынған 16 наурыз, 2010.
  176. ^ «SEC BOGUS САУДАЛАРЫ ЖӘНЕ ҚҰЖАТТАРЫ АРҚЫЛЫ АЛДЫҢҚЫ ЖҰМЫС ЖАСАУ ЖӘНЕ ЖАСЫРУ ҮШІН ЛИВЕНАНТТЫҢ НЕГІЗГІ АҚЫСЫН АЛАДЫ» (PDF). The Wall Street Journal.
  177. ^ Брей, Чад (12 тамыз, 2009). "'All Fake ': Key Madoff атқарушы кінәсін мойындады «. Wall Street Journal. Алынған 16 наурыз, 2010.
  178. ^ Янг, Стефани (2015 ж. 11 мамыр). «Мадоффтың бұрынғы көмекшісі Фрэнк ДиПаскали 58 жасында өкпе рагынан қайтыс болды». Wall Street Journal.
  179. ^ «Бұрынғы Madoff операциясының орындаушылары қамауға алынды». Los Angeles Times. 25 ақпан, 2010 жыл. Алынған 25 ақпан, 2010.[өлі сілтеме ]
  180. ^ «Мадоффтың операциялық директоры қамауға алынды». Трейдерлер журналы. 25 ақпан, 2010. мұрағатталған түпнұсқа 2011 жылғы 17 шілдеде. Алынған 25 ақпан, 2010.
  181. ^ «Баспасөз-релизі: Манхэттеннің АҚШ адвокаты Бернард Л.Мэдоффтың инвестициялық бағалы қағаздар операциялары бойынша бұрынғы директоры Даниэль Бонвентреге айыппұл салуда, бағалы қағаздармен жасалған алаяқтық және салық қылмыстары» (PDF). АҚШ DOJ Америка Құрама Штаттарының адвокаты Нью-Йорктің Оңтүстік округі. 25 ақпан, 2010. мұрағатталған түпнұсқа (PDF) 2010 жылдың 2 наурызында. Алынған 4 наурыз, 2010.
  182. ^ https://www.cnbc.com/2014/03/24/five-former-madoff-employees-convicted-for-aiding-in-massive-scam.html
  183. ^ «Мадоффтың серіктесі Даниэль Бонвентр 10 жылға қамалды» BBC News.
  184. ^ «Мадоффтың бұрынғы менеджері алаяқтық жасағаны үшін алты жылға сотталды» Reuters.
  185. ^ «ФБР - Манхэттен АҚШ адвокаты Бернард Л.Мэдофф Инвестицион Секьюритиз» жауапкершілігі шектеулі серіктестігінің бұрынғы қызметкерлеріне қосымша айып тағуда «. Fbi.gov. Алынған 7 қазан, 2012.
  186. ^ «Мадоффтың экс-менеджері, компьютерлік бағдарламашы түрмеге қамалды» Reuters.
  187. ^ «Madoff компьютерлік бағдарламашысы Джордж Перес 2-1 / 2 жылға сотталды» Жаңалықтар күні.
  188. ^ «Берни Мэдофф: Неліктен Бернидің бақылаушысы, Энрико Котеллесса-Питц баспасөзде рұқсат алады?». talkingpointsmemo.com. 11 мамыр 2009 ж. Мұрағатталған түпнұсқа 2009 жылғы 5 шілдеде. Алынған 16 наурыз, 2010.
  189. ^ «Бернард Мэдоффтың бұрынғы бақылаушысы үшін түрмеде уақыт жоқ» Жаңалықтар күні.
  190. ^ «Madoff Trustee Picard инвесторларды қайтару үшін бес жыл қажет етуі мүмкін - Bloomberg.com». Bloomberg.com . Алынған 26 сәуір, 2009.
  191. ^ McCool, Grant (22 қаңтар, 2009). «Фэйрфилд қоры Мэдоффқа қатысты сұранысты жеңіп алды». Reuters.
  192. ^ Электрондық пошта Бұл (23.06.2009). «Мадофф адвокаттары үкім шығаруда жеңілдік іздейді - DealBook блогы - NYTimes.com». Dealbook.blogs.nytimes.com. Алынған 16 наурыз, 2010.
  193. ^ Шмидт, Роберт; Галлу, Джошуа (25 қаңтар, 2013). «ӘКК АҚШ Капитолий полициясының бас инспекторын жалдау туралы айтты». Bloomberg L.P. Алынған 15 қазан, 2015.
  194. ^ а б Шмидт, Роберт; Джошуа Галлу (26.10.2012). «Бұрынғы ӘКК Күзетшісі Котц этика ережелерін бұзды, қарау нәтижелері». Блумберг. Алынған 10 ақпан, 2013.
  195. ^ «Дэвид Котц, бұрынғы ӘКК бас инспекторы, мүдделер қақтығысы болуы мүмкін». Huffington Post. 2012 жылғы 5 қазан. Алынған 10 ақпан, 2013.
  196. ^ Сара Н.Линч (15 қараша, 2012). «Дэвид Вебердің сот ісі: экс-тергеуші тергеу орнында мылтық алып жүргісі келді деп айыпталып, 20 миллион долларға сотқа жүгінді». Huffingtonpost.com. Алынған 10 ақпан, 2013.
  197. ^ Хейс, Том; Ларри Ноймистер; Шломо Шамир (6 наурыз, 2009). «Madoff алаяқтық деңгейі қазір 50 миллиард доллардан төмен бағаланады». Хаарец. Associated Press. Алынған 7 наурыз, 2009.
  198. ^ Гловин, Дан; Брэдли Кун (11 желтоқсан, 2008). «Медофф инвестициялық кеңес беру фирмасында 50 миллиард доллар алаяқтық үшін айыпталды». Bloomberg жаңалықтары. Алынған 11 желтоқсан, 2008.
  199. ^ а б c г. e «Америка Құрама Штаттарының Әділет министрлігі - Америка Құрама Штаттарының Прокуратурасы». Usdoj.gov. Архивтелген түпнұсқа 2007 жылғы 22 тамызда. Алынған 26 сәуір, 2009.
  200. ^ а б Генрикес, Диана; Зачери Куве (11 желтоқсан 2008). «Клиенттерді алдады деп айыпталған көрнекті саудагер». The New York Times. Алынған 11 желтоқсан, 2008.
  201. ^ Эфрати, Амир; Аарон Луччетти; Том Лаурицелла (23 желтоқсан, 2008 жыл). «Зерттеу материалдары аудиттің материалдары, Мадофф көмекшісінің рөлі». The Wall Street Journal. Доу Джонс. Алынған 23 желтоқсан, 2008.
  202. ^ «Мадоффқа 11 қылмыстық іс бойынша өмір бойына бас бостандығынан айыру жазасы кесілді». Reuters. 11 наурыз, 2009 ж.
  203. ^ «Madoff Securities қызметкерлері Madoff ұлдарын сотқа берді, алаяқтық туралы». The Wall Street Journal. 16 маусым 2009. мұрағатталған түпнұсқа 2009 жылғы 20 маусымда. Алынған 27 шілде, 2009.
  204. ^ а б Неймистер, Ларри (2008 жылғы 11 желтоқсан). «Nasdaq экс-орындығы алаяқтық жасады деген айыппен қамауға алынды». Associated Press. Yahoo-Finance құжаты http://biz.yahoo.com/ap/081211/wall_street_arrest.html қол жеткізілген 11 желтоқсан 2008 ж.
  205. ^ Эфрати, Амир; Лаурицелла, Том; Searcey, Dionne (11 желтоқсан 2008). «Алаяқтық үшін айыпталған ең жақсы делдал; Медофф, байлардың ақша менеджері, 50 миллиард долларлық понци схемасын іске қосқанын айтты'". The Wall Street Journal. Алынған 11 желтоқсан, 2008.
  206. ^ Хонан, Эдит; Дэн Вилчинс (2008 жылғы 12 желтоқсан). «Nasdaq-тің бұрынғы орындығы 33 миллиард фунт стерлинг алаяқтықпен қамауға алынды». International Herald Tribune. Алынған 12 желтоқсан, 2008.
  207. ^ а б Раш, Джордж; Томас Замбито; Филлис Фурман; Грег Б.Смит (18 желтоқсан, 2008). «Бернард Мэдофф 50 миллиард долларлық Понци схемасы бойынша кепілге жеткілікті қол қоюшыларды ала алмағаннан кейін үйден шықты». New York Daily News. Алынған 26 желтоқсан, 2008.
  208. ^ а б Замбито, Томас; Корки Сиемаско (20 желтоқсан, 2008). «Федерациялар Берни Мэдоффты сотқа дейін 7 миллион долларлық пентхауспен шектейді». New York Daily News. Алынған 26 желтоқсан, 2008.
  209. ^ «SIPC 7 бет, VII. АҚШ-тың бағалы қағаздар және биржалар жөніндегі комиссиясы» (PDF). Алынған 1 наурыз, 2013.
  210. ^ Гловин, Дэвид (6 қаңтар, 2009). «Мадоффтың ұлдары зергерлік бұйымдардың бұзылғандығы туралы АҚШ-қа хабарлады, дейді адвокат». Bloomberg.com. Алынған 6 қаңтар, 2009.
  211. ^ а б Беренсон, Алекс (6 қаңтар, 2009). «Мадоффтың кепілін қайтарып алу туралы ұсыныс оның сыйлықтарын келтіреді». The New York Times. Алынған 6 қаңтар, 2009.
  212. ^ Анрике, Диана (2009 ж. 12 қаңтар). «Судья Мадоффты кепілдікпен босата алады». The New York Times. Алынған 12 қаңтар, 2009.
  213. ^ (PDF)
  214. ^ «Қылмыстық ақпарат (АҚШ Бернард Мэдоффқа қарсы»). FindLaw. 10 наурыз, 2009 ж. Алынған 10 наурыз, 2009.
  215. ^ а б «АҚШ әділет министрлігі: Америка Құрама Штаттары Бернард Л. Мадоффқа қарсы» (PDF). Usdoj.gov. Алынған 16 қазан, 2015.
  216. ^ Лаурицелла, Том (12 наурыз, 2009). «Madoff Ұлыбритания кеңсесін қолма-қол айла-шарғы жасау кезінде пайдаланды - дейді WSJ.com». Online.wsj.com. Алынған 26 сәуір, 2009.
  217. ^ Джонс, Эшби (9 ақпан, 2009). «Мадофф ӘКК-мен бейбітшілік орнатады, айыппұл TBD мөлшері». The Wall Street Journal. Алынған 29 наурыз, 2009.
  218. ^ «Мадоффтың адвокаты Ира Соркин Мэдоффпен бірге 18 860 доллар инвестициялады (Жаңарту2)». Bloomberg.com. 10 наурыз, 2009 ж. Алынған 26 сәуір, 2009.
  219. ^ DOJ Madoff тыңдауы.
  220. ^ «Мадофф кепілге қарсы шағым түсіреді, таза құны анықталды | АҚШ». Reuters. 2009 жылғы 13 наурыз. Алынған 26 сәуір, 2009.
  221. ^ «Екінші айналымға қатысты Америка Құрама Штаттарының апелляциялық соты: Америка Құрама Штаттары Бернард Л. Мадоффқа қарсы» (PDF). Usdoj.gov. Алынған 7 қазан, 2012.
  222. ^ Замбито, Томас; Коннор, Трейси (2009 ж. 17 наурыз). «Бернард Мэдоффтың ұлдары Эндрю мен Марк, федерацияның заңсыз олжаны иемденудегі соңғы мақсаттары». Нью-Йорк: Nydailynews.com. Алынған 26 сәуір, 2009.
  223. ^ «АҚШ соты Бернард Мэдоффтың бостандық туралы ұсынысын қабылдамады (Жаңарту5)». Bloomberg.com. 20 наурыз 2009 ж. Мұрағатталған түпнұсқа 2010 жылдың 12 наурызында. Алынған 26 сәуір, 2009.
  224. ^ а б Прокурорлардың үкім шығаруға ұсынысы
  225. ^ Генрикес, Дана. Прокурорлар Мэдоффқа 150 жылға бас бостандығынан айыруды ұсынады. The New York Times, 26 маусым 2009 ж.
  226. ^ Замбито, Томас; Мартинес, Хосе; Сиемаско, Корки (29.06.2009). «Қош бол, Берни сау бол! Понци королі Мадофф 150 жылға сотталды». Нью-Йорк: Nydailynews.com. Алынған 16 наурыз, 2010.
  227. ^ «Мэдоффқа Эбберстің, Фастовтың шеберлігі жетіспейді: Энн Вулнер». Bloomberg.com. 2009 жылғы 1 шілде. Алынған 16 наурыз, 2010.
  228. ^ Фрэнк, Роберт (30.06.2009). «Бернард Мэдофф, сотталған Понци-схема операторы, 150 жылға сотталды». wsj.com. Алынған 16 наурыз, 2010.
  229. ^ Мураками Цэ, Томое (30 маусым, 2009). «Мадофф Понци схемасын» зұлымдық «деп атаған 150 жылға сотталды, судья максималды мерзімге бұйрық берді». Washington Post. Алынған 24 қыркүйек, 2009.
  230. ^ [1][өлі сілтеме ]
  231. ^ [2][өлі сілтеме ]
  232. ^ «Мадоффтың айыпталушының аты-жөнін атамауы оның жұмсақтық ұсынысын мүгедек етеді». Bloomberg.com. 26 маусым 2009 ж. Алынған 16 наурыз, 2010.
  233. ^ «Бернард Мэдофф алаяқтық схемасы үшін 150 жыл темір торда отыр». CBC жаңалықтары. 29 маусым 2009. Мұрағатталған түпнұсқа 2009 жылдың 2 шілдесінде. Алынған 29 маусым, 2009.
  234. ^ Хили, Джек (29.06.2009). «Мадонф Понци схемасы үшін 150 жылға сотталды». The New York Times. Алынған 29 маусым, 2009.
  235. ^ «Алаяқ Мадофф 150 жасқа толады». BBC News. 2009 жылғы 29 маусым. Алынған 29 маусым, 2009.
  236. ^ Замбито, Томас; Мартинес, Хосе; Сиемаско, Корки (29.06.2009). «Қош бол, Берни сау бол! Понци королі Мадофф 150 жылға сотталды». Нью-Йорк: Nydailynews.com. Алынған 16 наурыз, 2010.
  237. ^ Перес, Эван; Брей, Чад (13 шілде 2009). «Мадоффты Батнердегі түрмеге ауыстырды». The Wall Street Journal.
  238. ^ Бернард Мэдофф сәттіліктің ұзақ болуына таң қалды Австралиялық
  239. ^ «Madoff Finance» (PDF). Архивтелген түпнұсқа (PDF) 2009 жылғы 17 наурызда. Алынған 16 наурыз, 2009.
  240. ^ Madoff активтері 820 миллион доллардан асады - Newsday.com Мұрағатталды 16 наурыз 2009 ж., Сағ Wayback Machine
  241. ^ «Прокурорлар қосымша шығындар туралы талап етуге тырысады - DealBook блогы - NYTimes.com». Dealbook.blogs.nytimes.com. 2009 жылғы 17 наурыз. Алынған 26 сәуір, 2009.
  242. ^ «Madoff прокурорлары бизнес, несие алуға тырысады (Жаңарту1)». Bloomberg.com. 2009 жылғы 17 наурыз. Алынған 26 сәуір, 2009.
  243. ^ «Рут Мэдофф өзінің алаяқтықпен» байланысты емес «62 миллион долларын айтады (Жаңарту2) - Bloomberg.com». Bloomberg.com . Алынған 26 сәуір, 2009.
  244. ^ Голдсмит, Самуэль (12 сәуір, 2009). «Енді бұл жақсы қайтарым! Мадоффтың ашылу күні Mets билеттері eBay-да 7500 долларға сатылады». Нью-Йорк: Nydailynews.com. Алынған 26 сәуір, 2009.
  245. ^ «Minuteman News Center». Zwire.com. Архивтелген түпнұсқа 6 шілде 2009 ж. Алынған 16 наурыз, 2010.
  246. ^ «Madoff-ға байланысты активтер Коннектикут костюмінде көтеріледі (1-жаңарту)». Bloomberg.com. 2009 жылғы 13 сәуір. Алынған 16 наурыз, 2010.
  247. ^ «Судья Мадоффтың ұлдарының, басшыларының активтерін тыйым салады». Reuters. 2009 жылғы 31 наурыз. Алынған 16 наурыз, 2010.
  248. ^ «NEPC пен KPMG-ге қарсы Fairfield Town костюмі». Scribd.com. Алынған 16 наурыз, 2010.
  249. ^ «Таун Мадоффты сотқа береді, қорларды шығындардан сақтайды». Newsday.com. 2009 жылғы 31 наурыз. Алынған 26 сәуір, 2009.[өлі сілтеме ]
  250. ^ «Фэйрфилд Мэдофф активтерінде қатып қалды». Wtnh.com. Алынған 26 сәуір, 2009.
  251. ^ «ABC News: Madoff холдингтер тізімін жарияламақ». Abcnews.go.com. 17 желтоқсан, 2008 ж. Алынған 26 сәуір, 2009.
  252. ^ Scheer, David (2 қаңтар, 2009). «Мэдоффтың активтері құпия сақталады». Business.smh.com.au. Алынған 26 сәуір, 2009.
  253. ^ Мадоффтың сенімді адамы Канададан активтер табады, Монреаль газеті, 2010 жылғы 12 қаңтар.
  254. ^ «Picower жылжымайтын мүлік Madoff алаяқтарынан 7,2 миллиард доллар қайтарып берді». JTA. 17 желтоқсан, 2010. мұрағатталған түпнұсқа 2012 жылдың 26 ​​қыркүйегінде. Алынған 7 қазан, 2012.
  255. ^ «DOJ пресс-релизі».
  256. ^ «Madoff құрбандары қоры».
  257. ^ Флери, Мишель (19 ақпан, 2009). «Бизнес | Мадофф құрбандары шығындарын есептейді». BBC News. Алынған 26 сәуір, 2009.
  258. ^ «WSJ: Madoff клиенттерінің тізімі» (PDF). The Wall Street Journal.
  259. ^ Шайнар, Роберт (5 ақпан, 2009). «Берни Мадоффтың клиенттер тізімі жария болды». УАҚЫТ. Алынған 26 сәуір, 2009.
  260. ^ «Мадофф фирмасы қоймада 600 миллион доллар қарыз болды» дейді SIPC (1-жаңарту) «. Bloomberg.com . Алынған 26 сәуір, 2009.
  261. ^ «Банктер $ 50B алаяқтықтан үлкен шығынға ұшырайды'". CNN. 15 желтоқсан, 2008 ж.
  262. ^ Беннетт, Чак; Розарио, Франк (15 желтоқсан, 2008). ""Цукерман Мадоффқа қарсы шығады «, New York Daily News (2008 ж. 14 желтоқсан) «. New York Post.
  263. ^ Штром, Стефани (27 ақпан, 2009). «Эли Визель Мэйдофта масқара болды». The New York Times. Алынған 12 мамыр, 2010.
  264. ^ «Мадоффтың құрбандары». The Wall Street Journal. 16 желтоқсан, 2008 ж. Алынған 17 желтоқсан, 2008.
  265. ^ Хили, Бет (29 шілде, 2011). «Madoff клиенттері $ 1b келісім алады». Бостон Глобус.
  266. ^ Халықаралық валютаға шолу, 34 том. 2008. Алынған 9 ақпан, 2013.
  267. ^ Stempel, Jonathan (23 наурыз, 2015). «Madoff фидер қоры шешілді; зардап шеккендерді қалпына келтіру $ 10,6 млрд». Reuters. Алынған 1 тамыз, 2019.
  268. ^ Браунинг, Линнли (12 ақпан, 2009). «Madoff-қа инвестиция салу үшін жеке қорларға салық айыппұлы салынуы мүмкін». The New York Times. Алынған 12 мамыр, 2010.
  269. ^ «Швейцария судьясы Мадоффқа шығын келтіру ісі бойынша айып тағуға рұқсат берді | Reuters». Uk.reuters.com. 9 ақпан, 2009 ж. Алынған 26 сәуір, 2009.
  270. ^ «Aurelia менеджерлері Мадоффта қауіпсіздікті іздеді: есеп | Reuters». Uk.reuters.com. 28 сәуір, 2009 ж. Алынған 16 наурыз, 2010.
  271. ^ [3]
  272. ^ Грэнби, Рейчел (22.02.2009). «Клиенттер Сантандердің Мадоффпен өтеуімен қайтадан жоғалады - Баррондықы». Баррондікі. Алынған 13 наурыз, 2009.
  273. ^ «Сантандер клиенттерінің 70% -ы Мадофқа қоныс аударады». The New York Times. Reuters. 19 ақпан, 2009 ж. Алынған 13 наурыз, 2009.
  274. ^ «Барронға қарсы Игольников және басқалар». Justia.com.
  275. ^ «UBP Madoff құрбандарына ұсыныс жасады». The New York Times. 2009 жылғы 13 наурыз.
  276. ^ Сот Мадоффқа байланысты сынып іс-әрекетін алдын-ала қарастырылған деп санайды
  277. ^ McCool, Grant (6 желтоқсан, 2010). «HSBC Madoff шағымымен күреседі; жаңа келісімге қол жеткізілді». Reuters.
  278. ^ «Мадоффтың қамқоршысы Швейцария банк одағының банкері Привимен шамамен 500 миллион АҚШ долларын қалпына келтіру туралы келісім жасайтындығы туралы хабарлайды». PR Newswire. 6 желтоқсан, 2010 жыл.
  279. ^ Эспиноза, Хавьер (1 ақпан, 2009). «Австрия Мадофаға ластанған банкті бақылауға алды». Forbes. Алынған 24 ақпан, 2010.
  280. ^ «Австрия: Медоффқа ұшыраған банк Medici құлдырау шегіне жақындағаны туралы хабарланды. Бағалы қағаздар ұяшығы. 2009 жылғы 21 қаңтар. Алынған 13 наурыз, 2009.
  281. ^ а б Henriques 2011, б. 168.
  282. ^ а б Keena, Colm (10 желтоқсан 2010). «Дублинде тіркелген шағымның тақырыптық бөлігі Мэдофф кезінде алынған 9 млрд. АҚШ долларын қайтарып алуға бағытталған». The Irish Times.
  283. ^ Аллан Доддс Фрэнк (2011 ж. 20 ақпан). «Соня Кон, Берни Мэдоффтың сөмкесі». Newsweek.
  284. ^ а б «Мадофф жанжал туындайтын жаңа ақша іздейді». Financial Times.
  285. ^ Форель, Чарльз (17 желтоқсан, 2008). «Женевада прожектор банктерге жағымсыз көз тастайды». The Wall Street Journal.
  286. ^ «Мадофф ісі соққан банкті Австрия иемденді». CNN. 2009 жылғы 3 қаңтар. Алынған 13 наурыз, 2009.
  287. ^ Гроендаль, Борис (2009 ж. 12 наурыз). «Австрияның Мадоффқа ұрынған Medici банкі сатып алушылар іздейді». Reuters. Алынған 13 наурыз, 2009.
  288. ^ Блоджет, Генри (1 наурыз, 2009). «Medoff Feeder Bank Medici Венада қылмыстық жауапкершілікке тартылды». Business Insider. Алынған 13 наурыз, 2009.
  289. ^ Хансен, Флемминг Э. (28 мамыр, 2009). «Madoff-Hit Bank Medici лицензиясынан айырылды - WSJ.com». Online.wsj.com. Алынған 16 наурыз, 2010.
  290. ^ [4]
  291. ^ Уэйн, Лесли; Рашбаум, Уильям К. (12 наурыз, 2009). «Алаяқтыққа қатысты тергеу шағын бухгалтерлер тобына айналды». The New York Times. Алынған 12 мамыр, 2010.
  292. ^ «Мадофф» құрбан «және жақын досы болды ма? - 1-бет». The Daily Beast. Алынған 26 сәуір, 2009.
  293. ^ Брей, Чад (20.04.2010). «Коннектикут Madoff-Tied кеңесшісін сотқа шақырады». The Wall Street Journal. б. C7.
  294. ^ Irish Times баяндамасы, 7 қыркүйек 2017 ж (11 қыркүйек 2017 ж)
  295. ^ Фабрикант, Джералдин (20 желтоқсан 2008). «Мадофф қорына сүйенген қор жабылады». New York Times.
  296. ^ Латтман, Питер, «Питер Мэдофф кінәлі деп күтілуде», The New York Times, 27.06.2012. Алынды 27.02.2012.
  297. ^ «Мадофф ағасы Понци схемасындағы рөлі үшін түрмеде 10 жылға сотталады». NY1. Архивтелген түпнұсқа 2013 жылдың 30 қаңтарында. Алынған 20 желтоқсан, 2012.
  298. ^ а б «Madoff Investor-дің өзін-өзі өлтіруі сұрақтар тудырады» Алекс Беренсон және Мэттью Салтмарш, The New York Times, 2 қаңтар, 2009 жыл, б. B1 Нью-Йорк басылымы
  299. ^ «Полиция: Мэдофф инвесторы өзін-өзі өлтірудің өлігін тапты» (мәтін және аудио). AP Newswire. 1010 ЖЕҢІС. Алынған 23 желтоқсан, 2008.
  300. ^ а б Марино, Джо; Шапиро, бай (25 желтоқсан, 2008). «Берни Мэдофф егеуқұйрықтармен бірге шіріп кетуі керек, дейді құрбанның құрбысы». New York Daily News. Алынған 26 желтоқсан, 2008.
  301. ^ Цукерман, Григорий; Готье-Вилларс, Дэвид (3 ақпан, 2009). «Ысқырғыштан шыққан жалғыз зар - WSJ.com». Online.wsj.com. Алынған 26 сәуір, 2009.
  302. ^ «Ұлыбританияның ханзадасы Чарльзды Мадофф Маркетер мақсатты етеді, дейді куәгер». Bloomberg.com . Алынған 26 сәуір, 2009.
  303. ^ «Madoff Investor-дің өзін-өзі өлтіруі сұрақтар тудырады» Алекс Беренсон және Мэттью Салтмарш, The New York Times, 2009-01-02, б. B1 NY басылымы.
  304. ^ «Бернард Мэдоффтың алаяқтық құрбаны банкроттықтан ұят болмас үшін өзін-өзі өлтірді». telegraph.co.uk. Лондон. 11 маусым 2009 ж. Алынған 28 маусым, 2009.
  305. ^ Томпсон, Сюзан (12 ақпан, 2009). «Бернард Мэдоффтың Уильям Фокстонға қол жұмсауына байланысты» қолында қан бар «. Лондон: Business.timesonline.co.uk. Алынған 26 сәуір, 2009.
  306. ^ Кішкентай (12 ақпан, 2009). «Банк дағдарысы менің әкемді өлтірді». BBC. Алынған 13 ақпан, 2009.
  307. ^ AFP (16 желтоқсан, 2008). «Madoff: la banque autrichienne Medici impliquée avec 2,1 млрд. Доллар». Romandie жаңалықтары (француз тілінде). Алынған 13 наурыз, 2009.
  308. ^ [5]. The Guardian, 2010 жылғы 11 желтоқсан
  309. ^ [6]
  310. ^ Марта Грейбоу және Даниэль Тротта. «Марк Мэдофф әкесі Бернидің тұтқындалған күніне орай дарға асылды деп табылды». Ванкувер күн. Алынған 13 желтоқсан, 2010.
  311. ^ Луччетти, Аарон (2010 жылғы 14 желтоқсан). «Мадофф ұлын жерлеуге қатыспайды». The Wall Street Journal.
  312. ^ «Мэдофф өртеген инвестор қымбат қонақ үйдің балконынан секіріп өлді». New York Post. 2017 жылғы 27 наурыз.
  313. ^ ӘКК-нің Бернард Мадоффтың Понци схемасын ашпай қалу фактісін тергеу. АҚШ-тың бағалы қағаздар және биржалар жөніндегі комиссиясы, тергеу басқармасы, 31 тамыз 2009 ж
  314. ^ Madoff есебі Bungling көлемін ашады. The Wall Street Journal, 2009 жылғы 5 қыркүйек
  315. ^ ӘКК-нің сегіз қызметкері Мадоффқа қатысты алаяқтық ісіндегі сәтсіздіктер үшін тәртіптік жаза алды; ешқайсысы жұмыстан шығарылмайды. Washington Post, 2011 жылғы 11 қараша
  316. ^ Варди, Натан (7 қаңтар, 2014). «J P Morgan Chase 1,7 миллиард доллар төлейді және Мэдоффқа қатысты қылмыстық істі шешеді». Forbes.
  317. ^ JP Morgan Madoff алаяқтық құрбандарына 1,7 млрд BBC 7 қаңтар, 2014 жыл
  318. ^ Хильцик, Майкл (7 қаңтар, 2014). «Madoff келісімі - бұл кінәлі JPMorgan үшін үлкен жеңіс». Los Angeles Times. Алынған 8 қаңтар, 2014.
  319. ^ Эрик Ларсон, «2,5 миллиард долларды үстелге қалдырған құпия Мадофф құрбандары ", Bloomberg Business News (2016 жылғы 4 наурыз).
  320. ^ а б «Мадоффтың құрбандары 19 миллиард долларын қайтаруға жақын» Блумберг.
  321. ^ «Madoff клиентінің төлемі 12 миллиард долларды құрайды» Reuters.
  322. ^ «Picower жылжымайтын мүлікпен рекордтық орнықтыру туралы келісім жарияланды» Am Am ​​Daily.
  323. ^ «7,2 млрд. Долларға есептелген есеп айырысу: Мадофф құрбандарына жалақы төлеу» The Daily Beast.
  324. ^ «Ирвинг Пикардпен, әлемдегі ең ауыр міндетпен айналысатын заңгермен таныс» Қаржылық жаңалықтар.
  325. ^ Эндрю Скурриа (7 мамыр, 2019). «Рут Маддоф қамқоршылармен келісімге қол жеткізді». Wall Street Journal. б. B5.

Дереккөздер

Сыртқы сілтемелер